Торговля на свечных паттернах поглощения с учетом структуры рынка

[!!NIKA!!]

 

Торговля на свечных паттернах поглощения с учетом структуры рынка

 

 

В этой статье мы рассмотрим, как использовать серию максимумов/минимумов колебаний для поиска лучшего контекста при торговле на свечном паттерне поглощения в рамках простой стратегии Прайс Экшен.

 

Если вы уже торговали на свечных паттернах, то, должно быть, знаете, что такое свечной паттерн поглощения. Он является одним из самых популярных ценовых паттернов из-за уникального вида и драматического названия. В этом руководстве мы рассмотрим, как сформировать торговую стратегию, отслеживая данный паттерн в идеальной рыночной структуре.

 

Что такое свечной паттерн поглощения?

 

Сначала определим несколько ключевых моментов, касающихся свечного паттерна поглощения:

 

• Он состоит из двух свечей.
• Тело второй свечи полностью поглощает тело первой свечи.
• Вторая свеча определяет, каким является данный паттерн – бычьим или медвежьим.
• Она представляет собой кардинальное изменение рыночного настроения.

 

Бычий паттерн поглощения выглядит следующим образом.

 

 

Бычье поглощение

Тело последующей свечи полностью поглощает тело предыдущей свечи

 

Как выглядит идеальный паттерн поглощения?

 

Техническое определение свечного паттерна поглощения звучит так: тело второй свечи должно поглощать тело первой.

 

Однако идеальные паттерны поглощения, как правило, должны иметь следующие характеристики:

 

• Тело второй свечи должно поглощать всю первую свечу, а не только её тело.
• Тени второй свечи должны быть незначительными, что подчёркивает актуальность разворота.
• Вторая свеча не является внутренним баром. (Эта необычная форма возможна, потому что паттерн поглощения фокусируется на телах свечей.)

 

Как торговать на паттерне поглощения?

 

Свеча поглощения в соответствующем контексте предлагает надёжный торговый сетап. Стандартные методы анализа рыночного контекста допускают использование скользящих средних или осцилляторов.

 

В данном руководстве мы рассмотрим метод торговли на колебаниях Прайс Экшен. Мы будем наблюдать максимумы и минимумы ценовых колебаний, которые помогают в интерпретации структуры рынка, и по этой структуре определять правильное направление для совершения сделок.

 

Структура рынка демонстрирует взаимосвязь между точками разворота (как максимумами, так и минимумами), которые помогают нам идентифицировать рыночные тренды и диапазоны.

 

Рекомендации по торговле на свечных паттернах поглощения

 

Рассмотрим вход в рынок на коррекции с использованием свечного паттерна поглощения после определения направления движения рынка с помощью анализа разворотных точек ценовых колебаний.

 

Бычье поглощение

 

1. Более высокий максимум ценового колебания и более высокий минимум ценового колебания
2. Покупайте на бычьем свечном паттерне поглощения
3. Максимум паттерна должен оставаться ниже максимума предыдущего колебания (это означает, что рынок всё еще находится в фазе коррекции)

 

Медвежье поглощение

 

1. Более низкий максимум ценового колебания и более низкий минимум ценового колебания
2. Продавайте на медвежьем свечном паттерне поглощения
3. Минимум паттерна должен оставаться выше минимума предыдущего колебания (это означает, что рынок всё еще находится в фазе отката)

 

Точка входа и размещение стопа

 

Давайте подробнее рассмотрим варианты точек входа и размещения стоп-лосса. Приведённые ниже графики иллюстрируют их для бычьего паттерна.

 

Сначала посмотрим на варианты входа в рынок.

 

 

Вход на пробое максимума предыдущей свечи

Вход на пробое цены закрытия предыдущей свечи

Бычий паттерн поглощения

 

Есть два варианта входа в рынок:

 

1. Входите рыночным ордером сразу же на закрытии свечи поглощения – более агрессивный вход.
2. Входите, когда рынок пробивает максимум свечи поглощения, используя ордер buy stop – более консервативный вход.

 

Во втором варианте мы сможем избежать открытия убыточной сделки, если рынок упадёт достаточно, чтобы свести на нет бычий сетап, прежде чем сработает наш ордер buy stop. При этом мы также получим более низкое соотношение прибыли к риску, предполагая, что торговый риск в обоих случаях у нас будет одинаковым.

 

На рисунке ниже показано место размещения ордера стоп-лосс в бычьем свечном паттерне поглощения.

 

 

Бычье поглощение

Уровень стоп-лосс

 

Мы размещаем ордер стоп-лосс на уровне минимума свечи поглощения.

 

Вы также можете ставить ордера стоп-лосс на основе рыночной волатильности.

 

Входы и стопы можно привязать к свечным паттернам, а размещение тейков зависит от более широких рыночных условий. Важно отметить, что размещение тейк-профитов зависит от близлежащих уровней поддержки и сопротивления и любого графического паттерна, подходящего для прогнозирования целей.

 

Более детальную информацию вы можете получить в нашем руководстве по размещению ордеров тейк-профит.

 

Примеры сделок на свечных паттернах поглощения

 

В целях сбалансированного обсуждения этот раздел содержит случайные примеры, взятые с различных таймфреймов и рынков, включающие как прибыльные, так и убыточные сетапы.

 

Пример №1. Прибыльная сделка

 

Это дневной график акции компании Allergan (тикер AGN на NYSE). Он показывает обвал цены, который свёл на нет всю многомесячную прибыль.

 

 

Прибыльная сделка на свечном паттерне поглощения

1. Более низкие максимум и минимум
2. Медвежий паттерн поглощения
3. Срединная точка катастрофического медвежьего дня

 

1. Более низкие максимум и минимум колебаний дали намёк на начало нисходящего тренда. Крупный медвежий бар подтвердил смену направления.
2. Сразу после резкого падения цена восстановилась. Но бычье движение остановилось, как только появился медвежий паттерн поглощения.
3. В качестве зоны сопротивления в данном случае выступил срединный уровень (50%-ый уровень отката) мощного медвежьего трендового бара. Медвежий свечной паттерн поглощения, формирующийся на этом уровне, обеспечил конфлюентность для короткого сетапа.

 

Кульминационным медвежьим баром послужил якорный бар – ценовой бар с исключительным диапазоном и объёмом. Такие бары, как правило, оказывают влияние на последующее поведение цены.

 

Например, максимумы и минимумы якорного бара могут выступать в качестве уровней поддержки и сопротивления. Обратите внимание, как на представленном выше графике рынок дважды отбился от минимума этого якорного бара, после чего продолжил нисходящее движение.

 

Пример №2. Внутридневной паттерн поглощения

 

Вы также можете выявлять паттерны поглощения на внутридневных таймфреймах и торговать на них.

 

Этот пример взят из 3-минутного графика фьючерсов DAX, котирующихся на бирже EUREX. Первый бар на графике ниже соответствует первым трем минутам торговой сессии.

 

 

Пример сделки на внутридневном бычьем паттерне поглощения

1. Серьёзная (неудачная) попытка развернуть преобладающий бычий тренд в рамках торговой сессии
2. Более высокий минимум колебания, за которым последовал...
3. Более высокий максимум колебания на сильном импульсе
4. Бычий паттерн поглощения

 

1. Этот мощный медвежий толчок был серьёзной попыткой разворота восходящего тренда в данной торговой сессии. Следовательно, его несостоятельность была значительной и послужила обнадёживающим сигналом для быков.
2. За ним последовала серия более высоких минимумов колебаний.
3. Этот толчок выше максимума первого колебания состоял из шести бычьих свечей, каждая из которых закрывалась выше максимума предыдущей свечи. В данном случае бычий импульс был впечатляющим и подтвердил восходящий тренд.
4. Этот бычий свечной паттерн поглощения отлично сработал. Хотя медвежий пин-бар, сформировавшийся несколькими барами ранее, вселил некий страх, мы не должны пренебрегать очевидным бычьим импульсом.

 

Пример №3. Убыточная сделка

 

Дневной график акции компании Cardinal Health (тикер CAH на NYSE) показывает несработавший медвежий паттерн поглощения.

 

 

Убыточная сделка на свечном паттерне поглощения

1. Более низкий максимум и минимум
2. Выраженная консолидация
3. Медвежий паттерн поглощения

 

1. Технически имела место серия более низких максимумов и минимумов колебаний. Однако в отличие от примера №1 мы не наблюдали мощного медвежьего импульса для подтверждения нисходящего тренда.
2. Более того, в данном случае перед нисходящими рывками, которые сформировали минимумы колебаний, рынок находился в фазе консолидации. Важно отметить, что нисходящие колебания не продемонстрировали силу, которая могла бы вытолкнуть рынок за пределы этой зоны консолидации. Следовательно, наблюдаемые нами более низкие максимумы и минимумы колебаний были менее надёжным индикатором нисходящего тренда.
3. В конце концов сформировался медвежий свечной паттерн поглощения. Но сделка, открытая на нём, оказалась убыточной.

 

Если присмотреться, то данный паттерн выглядел не совсем идеально.

 

• Свеча поглощения едва поглотила предыдущую свечу, что, собственно, и было недостатком данного паттерна с технической точки зрения.
• Свеча поглощения находилась в пределах диапазона каждого из трёх предшествующих ей баров. Следовательно, хотя она и соответствовала техническому определению медвежьего паттерна поглощения, по сути, она больше была частью жёсткого паттерна консолидации.

 

Пример №4. Сделка на импульсе

 

Для определения медвежьих трендов мы ищем более низкие максимумы и более низкие минимумы колебаний. Для бычьих трендов мы ищем более высокие максимумы и более высокие минимумы колебаний.

 

Тем не менее, эти рекомендации являются актуальными при обзоре состояния рынка лишь в данный момент. Поэтому очень полезно изучать и то, как на рынке возникла та или иная ситуация.

 

Ниже представлен дневной график акции компании Altria Group (тикер MO на NYSE). В этом примере мы не только сосредоточимся на структуре рынка, но и обратим внимание на то, как она возникла.

 

 

Импульс имеет важное значение

1. Более низкий максимум колебания
2. Более низкий минимум колебания, сформировавшийся после гэпа вниз
3. Медвежий паттерн поглощения, вершина диапазона гэпа выступает в качестве уровня сопротивления

 

1. Отслеживая рынок, мы, как обычно, искали серию более низких максимумов колебаний.
2. Данный более низкий минимум колебания соответствовал нашим торговым рекомендациям по определению медвежьего тренда. Обратите внимание, что этот более низкий минимум колебания формируется после сильного гэпа вниз. Эта демонстрация медвежьего импульса подтвердила наши медвежьи ожидания.
3. Вершина гэпа вниз выступала в качестве возможного уровня сопротивления. Это подкрепило короткий сетап медвежьего свечного паттерна поглощения.

 

Импульс имеет важное значение. Это один из ключевых факторов при выборе лучших сделок.

 

См. примеры выше. Помимо соответствующей структуры рынка, успешные сделки имели чёткий сильный импульс на своей стороне.

 

Резюме по торговле на свечных паттернах поглощения с учётом структуры рынка

 

Многие торговые стратегии используют свечные паттерны поглощения в качестве важного сигнала разворота тренда. Однако торговля на разворотах обычно предполагает более низкую вероятность осуществления сделки и более высокий потенциал прибыли. Некоторые трейдеры чувствуют себя комфортно с этим профилем риска – другие же могут чувствовать себя в бо́льшей безопасности, торгуя в направлении тренда.

 

Как обсуждалось выше, используя паттерны поглощения в качестве паттернов продолжения тренда, вы можете ограничить риск и улучшить свои шансы на получение прибыли.

 

В торговле на свечных паттернах очень часто применяется концепция подтверждения. В данном случае она означает ожидание завершения формирования ещё одной свечи после паттерна поглощения. (Бычья свеча будет подтверждать бычий паттерн, а медвежья – медвежий.)

 

Однако это ожидание подтверждения ухудшает наше соотношение прибыли к риску. Более того, если вы ждете сигнал подтверждения, то данный торговый сетап, скорее всего, станет недействительным (см. 3-ю рекомендацию выше). Эта рекомендация предотвращает совершение сделок с плохим соотношением прибыли к риску.

 

Хорошим компромиссом является вход в рынок стоп-ордером, о чем мы говорили ранее. Например, размещайте ордер sell stop ниже медвежьей свечи поглощения. Он дает определённую степень подтверждения падающего рынка, не слишком сильно искажая соотношение прибыли к риску.

 

Самым простым способом отслеживания структуры рынка является наблюдение за максимумами и минимумами ценовых колебаний. Хотя это можно сделать без применения какого-либо торгового индикатора, трейдеры-новички, торгующие на сигналах Прайс Экшен, для уверенности могут использовать скользящие средние.

 

Этот подход может вызвать путаницу при глубоких многоступенчатых откатах, тем не менее, он привлекает своей простотой. Независимо от вашей торговой стратегии, фокусировка на структуре рынка поможет вам отфильтровать плохие сделки.

 

Отточив свои навыки анализа структуры рынка, вы поймёте, насколько бесценными они являются при любом стиле торговли.

 

И помните: рынки, находящиеся в консолидации, могут содержать множество свечных паттернов поглощения, но они, скорее всего, будут неэффективными. Будьте осторожны и избегайте свечных паттернов поглощения, появляющихся на боковых рынках. Ищите очевидные колебания, чтобы уберечь себя от совершения сделок в зоне консолидации.

 

 

Переведено специально для Tlap.com,

Гален Вудс

Изменено 18 марта пользователем ju.vskv