Полное руководство по торговле с использованием скользящей средней

[!!NIKA!!]

 

Полное руководство по торговле с использованием скользящей средней

 

Начнём с вопроса. Какой технический индикатор является самым распространённым? Подсказка: даже фундаментальные аналитики помещают этот индикатор на свои графики. Не стоит слишком углубляться, чтобы найти ответ: скользящая средняя.

 

Скользящая средняя (MA) – это самый распространённый технический индикатор. Вероятно, это один из первых индикаторов, которые вы изучили, и вы видите их на большинстве графиков. Индикатор MA встроен во все платформы для построения ценовых графиков.

 

Почему? Что такого особенного в скользящей средней, что делает её столь популярной?

 

Среди большой массы причин перечислю несколько:

• Это простой индикатор.
• Она универсальна.
• Она добавляет ценность, если вам известны ограничения её использования.

 

В этом руководстве по торговле вы узнаете, как раскрыть весь потенциал этого простого индикатора для анализа рынка и увеличения вашей прибыли.

 

Не волнуйтесь. Мы не будем вдаваться в скучные формулы и таблицы расчётов скользящих средних. Вместо этого вы узнаете, как извлечь максимальную выгоду из скользящих средних, независимо от того, предпочитаете ли вы торговать на сигналах Прайс Экшен или на сигналах индикаторов.

 

Вот список того, что мы рассмотрим в этой статье:

• Основные виды скользящих средних
• Комбинация скользящей средней с сигналами Прайс Экшен
• Комбинация скользящей средней с другими индикаторами
• Виды экзотических скользящих средних

 

Основные виды скользящих средних

 

Существуют десятки различных МА, и я не рекомендую пытаться понять их все.

 

Как следует из названия, скользящая средняя – это среднее значение цены, изменяющееся с течением времени. Итак, по сути:

• Это среднее значение набора точек данных.
• Точки данных меняются по мере движения рынка, отбрасывая старые точки данных в пользу новых.

 

Основные виды MA различаются в зависимости от способа взвешивания точек данных (как правило, ценовых данных).

 

Существует три вида MA:

 

• Простая (SMA) – простое среднее значение последних N цен. Она вычисляется простым сложением ценовых данных с последующим делением этой суммы на их количество N.
• Экспоненциальная (EMA) – экспоненциальная скользящая средняя, в которой больший вес уделяется последним ценам. Применяется экспоненциальное взвешивание. EMA с периодом N в большей степени учитывает данные N точек и постепенно ослабляет влияние прошлых данных.
• Взвешенная (WMA) – среднее значение последних N цен вычисляется с помощью линейного взвешивания, и, опять же, больший вес придаётся более свежим ценам.

 

Эффекты взвешивания скользящей средней

 

1. SMA – равное взвешивание

2. WMA – линейное взвешивание

3. EMA – экспоненциальное взвешивание

 

Как видно на представленном выше графике, способ взвешивания цен влияет на то, как быстро реагируют МА.

 

Обязательно ознакомьтесь с тремя основными видами скользящих средних, указанными выше. Что касается экзотических MA, вы можете исследовать их в любое удобное для вас время, когда освоите базовые навыки применения скользящей средней. (Более детально мы поговорим о них в последнем разделе данного руководства.)

 

Комбинация скользящей средней с сигналами Прайс Экшен

 

Первый шаг к торговле с помощью любого технического индикатора состоит в том, чтобы увидеть, как он взаимодействует с ценовым движением.

 

Приведённые ниже концепции вы можете использовать для определения рыночного тренда или для определения времени входа в рынок.

 

Чтобы выбрать наиболее подходящий для вас период MA, проведите ретроспективный анализ MA с разными периодами. Более высокие периоды обычно подходят для наблюдения за трендами, а более низкие периоды ретроспективного анализа подходят для определения времени входа в рынок.

 

Обратите внимание, что скользящая средняя является запаздывающим индикатором ценового движения. Именно поэтому вы должны анализировать её в комплексе с сигналами Прайс Экшен. Это лучший способ выполнения вашего анализа в рамках контекста.

 

При достаточной отработке своих навыков на практике вы обнаружите, что торговля с использованием только одной скользящей средней является жизнеспособной.

 

Для простоты мы используем SMA с периодом 20. Эти же торговые концепции вы можете применить и к другим видам скользящих средних.

 

1. Направление

 

Основная функция скользящей средней заключается в сглаживании трендов. Это означает, что для быстрой оценки наличия тренда на рынке вам достаточно лишь взглянуть на её направление.

 

• Восходящее направление MA символизирует бычий тренд
• Нисходящее направление MA символизирует медвежий тренд

 

Но не всегда всё так просто. Чтобы убедиться, что вы не попали в ловушку угасания тренда, изучите также и ценовое движение.

 

Общие инструкции:

 

• Когда ценовая структура совпадает с направлением MA, рынок находится в тренде.
• Когда они противоречат друг другу, рынок замедляется и, возможно, разворачивается или откатывается.

 

 

Если цена и скользящая средняя демонстрируют рост, то это сигнал подтверждения бычьего тренда.

Падение цены на фоне восходящей скользящей средней даёт сигнал к открытию потенциальной сделки на коррекции.

Если цена и скользящая средняя демонстрируют падение, это сигнал подтверждения медвежьего тренда.

 

1. Когда и цена, и скользящая средняя растут, мы можем подтвердить наличие на рынке бычьих настроений.
2. В этой точке рынок упал, но MA продолжает идти в восходящем направлении. Если предположить, что бычий тренд сохранится, то такое расхождение является сигналом для открытия длинной сделки на откате.
3. Наконец, выраженный медвежий гэп в комбинации с изменением наклона скользящей средней послужил сигналом медвежьего разворота.

 

2. Степень наклона

 

Степень наклона скользящей средней предоставляет ценную информацию взыскательному трейдеру.

 

• Плоская скользящая средняя указывает на боковой рынок.
• Крутая линия является результатом настойчивых действий по одну из сторон скользящей средней. Это указывает на силу рынка, а иногда и на истощение ценового движения.

 

Обратите внимание, что диапазон наклона скользящей средней связан с её ретроспективным периодом. Быстрые скользящие средние быстро реагируют на новые ценовые данные и могут образовывать крутые линии – медленные же скользящие средние отягощены прошлыми данными и показывают более пологие наклоны.

 

 

Наклон скользящей средней

Самая крутая часть скользящей средней совпадает с истощённым движением.

Плоская скользящая средняя и боковое движение цены.

 

1. Самая крутая точка МА совпадает с истощением медведей.
2. Плоская скользящая средняя предполагает боковое ценовое движение. Или, по крайней мере, это теоретически так. Присмотритесь тщательнее и обратите внимание, что ценовое движение, вероятнее всего, формирует более высокие максимумы колебания. Следовательно, плоская скользящая средняя может предшествовать бычьему рынку. На это имеет смысл обратить пристальное внимание и не доверять МА слепо.

 

3. Расстояние

 

Нас интересует расстояние между скользящей средней и ценой. Возможные сценарии:

 

• На боковом рынке цена переплетается со скользящей средней. Между ценой и скользящей средней имеется небольшое расстояние или оно отсутствует.
• Во время сильного бычьего тренда цена остаётся на значительном расстоянии выше скользящей средней. (Во время сильного медвежьего тренда цена остаётся на значительном расстоянии ниже скользящей средней.)
• Если тренд достиг своей кульминации, вы обнаруживаете поразительное расстояние между ценой и скользящей средней.

 

Давайте посмотрим на эти идеи в действии на представленном ниже графике.

 

Расстояние между ценой и скользящей средней

Во время сильного бычьего тренда цена остаётся на значительном расстоянии выше скользящей средней

Во время бокового движения цена никогда не отклоняется слишком далеко от скользящей средней

Когда цена находится слишком далеко от скользящей средней, она может вернуться к среднему значению

 

1. Во время сильного бычьего тренда ценовое движение остаётся выше скользящей средней и редко тестирует её.
2. В этой части графика меняется взаимодействие между ценовым движением и скользящей средней. Свечи отклоняются от скользящей средней на небольшое расстояние. Такое пересечение свечей со скользящей средней сигнализирует о боковом движении рынка.
3. Внезапное ускорение ценового движения приводит к запаздыванию скользящей средней. Такое запаздывание очевидно, исходя из появления огромного разрыва между свечами и линией скользящей средней.

 

4. Использование областей поддержки и сопротивления

 

Скользящая средняя выступает в роли области поддержки и сопротивления.

 

Ищите ценовые бары, которые пересекают MA. Следите за тем, как цена взаимодействует с ней. Если ценовое движение замедляется и тестирует скользящую среднюю, то существует высокая вероятность того, что цена найдёт в MA область поддержки или сопротивления.

Скользящая средняя в качестве области поддержки и сопротивления

Скользящая средняя оказывает поддержку цене при восходящем тренде

Цена пробивает скользящую среднюю сверху вниз. Область поддержки в виде скользящей средней может потерять свою эффективность.

 

1. В этих случаях MA действовала в качестве эффективной области поддержки.
2. В этом месте свеча пробивает МА сверху вниз, и ниже формируется новая свеча. Возможно, это не всегда будет проблемой для бычьего тренда. Но в данном случае у нас была причина обратить на это внимание. В конце концов, это была первая свеча, которая сформировалась полностью ниже МА с момента начала бычьего тренда.

 

Комбинация скользящей средней с другими индикаторами

 

Чтобы по-настоящему оценить ценность скользящих средних, нам нужно увидеть, как они работают в различных контекстах.

 

1. Сигнальная линия (в качестве вложенной структуры)

 

Скользящая средняя является частью многих технических индикаторов.

 

В торговых осцилляторах, таких как RSI, MACD и Stochastic, вы найдёте сигнальные линии. Эти сигнальные линии представляют собой скользящие средние значений базового индикатора.

 

Обычно мы следим за тем, чтобы линия индикатора пересекала снизу вверх или сверху вниз сигнальную линию. И это генерирует сигнал на покупку или продажу.

 

На представленном ниже графике зелёная линия представляет собой линию RSI, а оранжевая – сигнальную линию. Когда линия RSI пересекает сигнальную линию снизу вверх, мы получаем сигнал на покупку.

Скользящая средняя в качестве сигнальной линии в индикаторе RSI

Зелёная линия – это линия RSI

Оранжевая линия – это скользящая средняя с периодом 3 в индикаторе RSI.

 

Сигнальные линии являются результатом вложения одного индикатора в другой.

 

Под вложением понимается использование выходных данных одного индикатора в качестве входных данных для другого индикатора (в данном случае МА). Например, чтобы получить сигнальную линию RSI, мы вкладываем RSI в скользящую среднюю с периодом 3.

 

Я также использовал концепцию вложения индикаторов в торговой стратегии с использованием индикатора балансового объёма (On-Balance-Volume), вложив OBV в долгосрочную скользящую среднюю.

 

Вложение OBV в скользящую среднюю

 

1. Линия OBV зубчатая и трудно поддаётся интерпретации 

2. Вложив OBV в долгосрочную скользящую среднюю, мы можем легко определять тренды

1. Линия OBV зубчатая и трудно поддаётся интерпретации.
2. Вложив значения OBV в долгосрочную WMA, мы можем легко определять тренды и помещать значения OBV в контекст.

 

2. Применение нескольких скользящих средних

 

В поисках сигналов подтверждения некоторые трейдеры используют несколько скользящих средних с разными периодами.

 

• Когда несколько скользящих средних движутся в одном направлении, это подтверждает тренд.
• Когда одна MA пересекает другую, это сигнализирует о возможном открытии сделки.

 

В приведённом ниже примере показана торговая система с тремя скользящими средними (с периодами 20, 50 и 200).

 

Применение нескольких скользящих средних

 

SMA с периодом 200 обеспечивает область поддержки и указывает на более долгосрочный тренд.

SMA с периодом 20 пересекает снизу вверх SMA с периодом 50 – это сигнал для покупки

 

Сигнал на продажу

 

1. SMA с периодом 200 отслеживает доминирующий рыночный тренд.
2. Пересечение SMA с периодом 20 снизу вверх SMA с периодом 50 послужило бычьим сигналом.
3. Пересечение SMA с периодом 20 сверху вниз SMA с периодом 50 послужило медвежьим сигналом.

 

Когда у вас имеется чёткая структура для интерпретации каждой MA, то они достаточно хорошо работают в плане выделения трендов разной степени.

 

Однако будьте осторожны, не переусердствуйте, поскольку здесь действует закон убывающей приростной отдачи. Каждая добавляемая вами MA предлагает меньшую маржинальную ценность.

 

3. Полосы и конверты скользящих средних

 

Как уже упоминалось, расстояние между ценой и скользящей средней показывает импульс рынка.

 

Ценовые конверты помогают количественно определить расстояние между ценой и скользящей средней. Они хорошо работают на боковом рынке, предлагая надёжную область поддержки и сопротивления.

 

Самый известный пример – полосы Боллинджера. Этот индикатор состоит из двух линий стандартного отклонения, окружающих скользящую среднюю.

 

Скользящая средняя в структуре полос Боллинджера

Цены за пределами полос стандартных отклонений могут сигнализировать о чрезмерно растянутом движении

Верхняя полоса выступает в роли области сопротивления

Нижняя полоса выступает в роли области поддержки

 

Как видно из приведённого выше графика, полосы Боллинджера легко выделяют трендовые и диапазонные части рынка. Иными словами, он служит практическим дополнением к простой скользящей средней.

 

Вот несколько руководств, которые вам следует изучить, если вы интересуетесь полосами MA:

 

• Чтение Прайс Экшен с помощью полос Боллинджера
• Чтение Прайс Экшен с помощью канала Кельтнера
• Торговые каналы для Прайс Экшен

 

Экзотические скользящие средние

 

По мере того, как вы глубже изучите МА, вы можете перейти к более экзотическим МА, предназначенным для преодоления конкретных проблем с основными МА.

 

Предлагаю вашему вниманию список некоторых наиболее необычных МА:

 

1.     Скользящая средняя Хала

2.     Адаптивная скользящая средняя Кауфмана

3.     Тройная экспоненциальная скользящая средняя

4.     Сглаженная скользящая средняя

5.     Скользящая средняя, взвешенная по объёму

6.     Привязанная скользящая средняя (MIDAS)

7.     Смещённая скользящая средняя

8.     Динамическая средняя с переменным индексом

9.     Скользящая средняя методом наименьших квадратов

10.   Скользящая средняя Арно Легу

 

Предоставляю вам право выбрать свою любимую.

 

Ключевой вывод: ни один из этих экзотических вариантов не является Святым Граалем.

 

У них есть свои плюсы и минусы. Не используйте их, если вы не понимаете, чем они отличаются от SMA. Эффективный способ изучения этих экзотических скользящих средних – отобразить их на графике рядом с SMA.

 

Некоторые трейдеры воспринимают запаздывание как проблему скользящих средних. Следовательно, многие из вышеперечисленных «расширенных» вариантов направлены на сокращение запаздывания.

 

Тем не менее, попробуйте взглянуть на запаздывание как на одну из характеристик МА.

 

Именно благодаря запаздыванию МА могут выполнять свою функцию по выявлению трендов. (Если мы хотим иметь нулевое запаздывание, то нам достаточно просто посмотреть на само ценовое движение.)

 

Важнейший вопрос заключается в определении того, какая задержка является оптимальной для нашей цели. Другими словами, нам не нужна лучшая МА – нам нужна МА, которая лучше всего соответствует нашему торговому плану.

 

Например, для определения долгосрочного тренда нам нужна стабильная скользящая средняя с определённым запаздыванием (например, SMA с периодом 200).

 

Но если мы хотим отслеживать колебания цен, нам нужна плавная, но достаточно быстро реагирующая скользящая средняя (например, MA Хала с периодом 21).

 

Позвольте скользящей средней быть вашим путеводителем

 

Скользящие средние особенно полезны для трейдеров, которые являются новичками в анализе ценового движения.

 

Однако использовать скользящие средние без учёта более широкой картины неразумно. Скользящие средние проясняют ценовое движение, но не заменяют его.

 

Короче говоря, позвольте скользящим средним направлять вас, но не позволяйте им контролировать вас.

 

 

Гален Вудс, 
Переведено специально для Tlap.com

 

Изменено 30 июня, 2022 пользователем ju.vskv