То, что каждому следует знать о трейдинге

[88]

То, что каждому следует знать о трейдинге

ДРУГИЕ СТАТЬИ/ВЕБИНАРЫ ТОМА ДАНТЕ:

[Интервью с крупными трейдерами] Том Данте
[Статья] То, что вы всегда хотели узнать о трейдинге, но боялись спросить
[Статья] Том Данте – Прекращайте ныть и начинайте работать над собой
[Статья] Том Данте – Схема успешного трейдинга

Специальный вебинар – выживание в условиях зомби-апокалипсиса

Вступление переводчика: Представляю вашему вниманию вебинар Тома Данте. Этот трейдер снискал популярность в англоязычном трейдерском сообществе благодаря своей непосредственности, прямоте и богатому торговому опыту. Был он хорошо оценен и нашими форумчанами – с ним уже выкладывался перевод интервью с Аароном Файфилдом. Вебинар этот предназначен в первую очередь для тех, у кого за плечами нет обширного опыта торговли, тем не менее, он прямо наполнен мелкими нюансами, некоторые из которых наверняка окажутся полезными в торговле или хотя бы дадут пищу для размышлений и более опытным трейдерам. Приятного чтения!

***

Окей, итак! Добро пожаловать, все! Спасибо, что пришли на вебинар! Рассчитан он в первую очередь либо на тех, кто в этой игре новичок, либо на тех, кто, может, уже не вполне новичок, но дела у него идут пока неважно. Очевидно, опыта в уничтожении орд зомби у меня никакого нет! Даже в условиях компьютерных игр. Но трейдерского опыта у меня предостаточно – я торгую уже четырнадцать лет, по меньшей мере три года – в условиях проп-трейдинга. Давайте же начнем наше путешествие по этой трейдерской игре!

Вы – сами по себе. Никто вас не спасет

Во-первых, не испытывайте иллюзий – вы сами по себе! И никто вас не спасет. Как многие из вас, вероятно, в курсе, трейдинг – это не обычная работа. Пробовали ли вы объяснить ребенку, в чем заключается ваша работа, как трейдера? Я пытался! Начал, конечно, с того, что я покупаю и продаю. Ребенок тут, конечно, спрашивает – а что ты покупаешь? И вдруг все внезапно становится очень сложно, и количество объяснений начинает нарастать, как снежный ком. Ведь, если все упрощать, вы покупаете что-то, чего вы никогда не получаете, у того, кого вы не знаете, используя деньги, которых у вас нет (кредитное плечо). А потом вы смотрите на графики, чтобы разобраться, как подобные сделки срабатывали в прошлом, чтобы оценить, когда стоит продавать то, что вы купили кому-то в будущем…

Если вы дейтрейдер (как и я), то, возможно, вам приходится сидеть за монитором по десять часов в день. И, может, вы не без гордости думаете, что вы сам себе начальник. Однако рынок бы с вами не согласился. Потому что именно он говорит вам, когда торговать. И именно он платит вам, причем момент выплаты не определен. Добавьте ко всему этому еще и фактор случайности, свойственный трейдингу – вы можете открыть великолепную сделку, но потерять на ней деньги. А можете открыть кошмарную, но получить за это вознаграждение – по чистой случайности. Все это очень сильно замедляет процесс обучения.

Но дальше – хуже! Давайте взглянем на все это дело трейдинга и упростим до основ, которыми мы занимаемся каждый день. Это бизнес, в котором безэмоциональность (что, кстати, является чертой психопатов) – это предмет гордости! Ведь мы к ней и правда стремимся! К тому, чтобы превратиться в робота, лишенного эмоций. Это бизнес, который почти никогда не понимает ваша семья, ваши любимые. Это бизнес, в котором, если вам повезет разобраться в правилах, то изменятся либо правила, либо другие игроки! Сколько вы уже видели видео, в которых кто-то советует – следите за тем, что делают большие парни? Люди тратят долгие часы своего времени на то, чтобы разобраться в этом и постараться извлечь выгоду. И все это ради того, чтобы со временем самому превратиться в большого парня, за действиями которого будут следить другие трейдеры. И пытаться на них заработать. Это – бизнес, в котором вы регулярно испытываете чувство боли, неудовлетворенности, беспокойства, стресса. И каждый ваш шаг заканчивается разочарованием того или иного рода – то сделку нужно было держать открытой подольше, то наоборот, стоило выйти пораньше, то риски оказались слишком высокими… Есть множество других грехов. Если вы взглянете на те эмоциональные жертвы, на которые приходится идти трейдерам, вы можете подумать, что это весьма нездоровое занятие. Так и есть!

И, наконец, это – бизнес, в котором рынку плевать, процветаете вы или разоряетесь. Живы вы или мертвы. Рынку на вас плевать! Он был здесь задолго до того, когда пришли мы с вами, и никуда не денется, когда мы его покинем. Когда я работаю с трейдерами-новичками, я всегда стараюсь привить им идею, что нужно думать о себе, как о провайдерах ликвидности. Ведь, грубо говоря, ими вы и являетесь – ни больше, ни меньше. Называть себя провайдером ликвидности – это довольно безлично. Но это отражает суть работы рынка, ведь он тоже безличен! Ваша роль – помочь другим осуществлять сделки. Поразмыслите над этим, может здорово помочь. Ведь каждый раз, когда вы покупаете – кто-то вам продает! И когда вы думаете, что пора продавать, кто-то принимает ваше предложение и покупает у вас. Задумайтесь, в чем их мотивы? Те, кто играет в эту игру уже какое-то время, в курсе, что возможности игроков тут вовсе не равны. На то есть много причин – пройдусь по нескольким.

Есть трейдеры, обладающие возможностью двигать рынки – куда большей, чем наша. Это могут быть институциональные трейдеры, это могут быть центробанки – они и правда могут двигать рынок! Есть трейдеры с доступом к инсайдерской информации, недоступной для других. Есть трейдеры, способные реагировать быстрее, чем мы. Мы знаем это благодаря всей этой шумихе с высокочастотным трейдингом. И есть трейдеры, у которых есть доступ к куда более дешевому трейдингу, чем наш. Смешайте эти четыре пункта – выходит, мы платим куда больше денег за куда меньший приз, мы хуже информированы и медленнее реагируем. А в этой игре нужно выделяться среди других! Еще один простой факт – мы с вами пытаемся заработать на жизнь азартными играми. Я знаю, трейдерам-новичкам не нравится эта мысль. Но я всегда им это говорю. Потому что высокая вероятность – это все равно вероятность! Мы строим свою карьеру на своих лучших догадках. Никогда не забывайте это!

Вакцины не существует

Теперь, если вы еще не выключили вебинар после такого вступления (смеется)… Давайте познакомимся с той лапшой, которую на нас так любят вешать. Если вы из тех ребят, которые торгуют уже не один год, но никак не добьются профитности, и думаете при этом «если я продолжу упорно торговать, я справлюсь» – вам, возможно, стоит подумать еще разок. Я постоянно натыкаюсь на советы продолжать упорствовать... Но одного упорства недостаточно! Я видел многих упорных трейдеров, так и не добившихся прибыльности. Если кто-то каждый день делает одно и то же, ожидая, что результат изменится – кто это? Ну, кроме гребаного идиота? Тот, кто упорствует! Но одно упорство не поможет добиться желаемого. Стать в этой игре лучше можно только одним-единственным способом – с помощью самоанализа. Что у меня получается хорошо? Что плохо? Какие мои слабые стороны? Какие конкретные действия я могу предпринять, чтобы стать лучше, как трейдер? Такие вопросы нужно задавать себе постоянно. Упорство – это хорошо, но упорствовать нужно так, чтобы это способствовало вашему трейдерскому росту, не нужно просто повторять одно и то же день за днем. А ведь многие именно это и делают!

Второй пункт, который я хочу подчеркнуть… Понимаю, это очень спорная тема… Закон притяжения не работает. По моему мнению. Забудьте про него! Что я подразумеваю под «законом притяжения»? Вы, наверное, не раз слышали, как кто-то говорит: «Если вы будете думать о деньгах – то притянете деньги в свою жизнь». Это ерунда. Серьезно, полнейшая. Все эти люди, уверенные, что если они будут твердить себе, что богаты, то и правда разбогатеют… Я работал с трейдерами, которые развешивали у себя над мониторами плакаты с Ламборгини и виллами в Марбелье. Проходило два года – у них квартира в Пекхэме и проездной на тридцать фунтов. Не знаю, следует ли кто-то из вас по этому пути, но если да – уверен, что все, что вы притянете, это чертово разочарование! В этой игре деньги тянутся к тем, кому на них плевать. Те, кто зациклен на деньгах, не добивается ничего! Это – один из тех фактов, которые и правда работают. В большинстве случаев. Именно поэтому у многих получается торговать в плюс на демо-счетах, но не выходит повторить это на реале. Потому что им не наплевать, ведь тут на кону настоящие деньги! Привязанность к деньгам – причина разорения многих трейдеров.

Знайте местность. И держитесь подальше от кладбищ

Итак, если предыдущие два параграфа не заставили вас самовыпилиться… Давайте, наконец, взглянем на рынок. Рынок всегда вращается вокруг баланса продавцов и покупателей. Цена и время пересекаются и порождают всем известные волнения... Давайте задумаемся на секунду об этом концепте цены и времени. Рынок – это одна бесконечная телевизионная реклама. Тут как на каналах с распродажами типа «магазина на диване». Знаете, там, где круглые сутки вам пытаются впарить какую-то фигню. Если потрудитесь взглянуть на то, как они работают… Они фиксируют какую-то цену, например, говорят – вот, мы продаем алмаз за 500 фунтов. А потом цена резко снижается до приемлемой. «Он стоит 500 фунтов, но подождите-ка! Сейчас его цена всего 25.99!». И в этот момент на экране начинают тикать часы! И начинается надувательство типа «время на исходе!..». Все бросаются покупать. Поздравляем Дженни из Манчестера и Кейт из гребаного Бирмингема… Вы сидите себе спокойно с пивом перед телеком в субботний вечер – а в следующий момент уже покупаете какую-то фигню.

Если вы будете гнаться за рынком, то окажетесь в одной лодке с такими парнями! Которые готовы купить все, что угодно, лишь бы это было достойно прорекламировано. Или прорекламировано достойным человеком. В торговле вам нужно знать, что вы ищете конкретно. Понимаю, мои фолловеры уже не раз это слышали, но я считаю, что на рынке самые крупные ловушки располагаются у точек разворота.

Если мы взглянем на график EURUSD, мы увидим ключевой свинг-лоу на уровне 1.2499, прямо под отметкой 1.25. В пятницу рынок спустился к этому уровню, пробил его, но закрылся сверху. Это – мой паттерн ложного пробоя. Это, конечно, был вечер пятницы, серьезного скачка цены не произошло, но это, определенно, был лоу. И людей поймали под этим свинг-лоу.

Давайте взглянем на график AUDUSD, тут наблюдается другой пример этого паттерна. Мы видим глубокий свинг-лоу, рынок уходит от него, возвращается к нему, тестирует пул ликвидности, закрывается сверху уровня. И ниже, как мы видим, уже не спускается. Эти зоны нужно учитывать еще до того, как цена к ним подойдет. Но это не черно-белый концепт. Когда вы видите ложный пробой, не стоит думать «окей, я войду в рынок, потому что был пробит свинг-хай, а цена закрылась ниже» или «был пробит свинг-лоу, а цена закрылась выше». Нужно оценить структуру рынка! Многие из трейдеров, не сумевших добиться прибыльности, как раз так и делают – берут какой-то паттерн и упрощают его до самого маленького общего знаменателя: «Ложный пробой – это пробой вниз с закрытием вверху, буду торговать так каждый паттерн, какой только увижу». А потом ноют, что стратегия не очень хорошо работает. Как же ей хорошо работать, когда вы торгуете паттерн каждый божий раз? Нужно учитывать структуру!

Давайте обратим свое внимание на часовой график GBPUSD. Я в прошлый вторник разослал об этом твит, в котором предупреждал, что на эту пару нужно обратить внимание, на отметке 6184 возможна смена дневного тренда на бычий, ожидайте ложного пробоя! Какую обратную связь я получил? Кучу ответов, в которых трейдеры строили прогнозы, куда пойдет рынок сверху. Надо сказать, ложного пробоя не произошло, но почему я вообще следил за этой зоной? Потому что с точки зрения структуры рынка она просто прекрасна.

Если переключимся на дневной график, мы увидим, что там назревал потенциальный новый тренд. Вот почему я в первую очередь и обратил на это внимание. Мы видим, что на рынке был лоу, хай, потом ниже лоу, ниже хай, ниже лоу, ниже хай, а тут вдруг выше лоу! Это плюс последующий рост – и трейдеры сразу заподозрили, что назревает возможная перемена тренда. Понятно, что на тот момент мы не могли знать, что произойдет в будущем, формирование нового тренда можно подтвердить только ретроспективно, когда цена уже ушла вверх. Но ту точку отслеживать было необходимо, чтобы быть в курсе, произойдет ли изменение в структуре. Случится это – и рынок сменится с медвежьего на бычий, активируются ордера в лонг, захлебнутся ордера в шорт. Великолепная зона для ловушки! Понимаете, нельзя просто пробежаться по графику, выбрать какой-то рандомный хай и сказать «окей, если будет прорыв с закрытием снизу, я буду в продажах по самое не балуй». Понимаете, необходимо смотреть на структуру, просто необходимо!

Еще один вопрос, которым стоит задаться при отторговке этого паттерна – как рынок двигается? Потому что, если цена пролетает точку свинга на высокой скорости, то это даже лучше. Давайте уделим несколько минут на то, чтобы посмотреть на другой график и оценить влияние волатильности.

Вот у нас график S&P500. Как мы видим, у нас был свинг-лоу на отметке 1918 с четвертью (кружок). Рынок пробил эту отметку на один тик и ушел вверх практически вертикально. Наблюдалось стандартное «пробил вниз – закрылся сверху», что подходит под определение ложного пробоя. В результате цена пошла вверх и принесла неплохую прибыль. Потом, правда, нарисовала параболу, но давайте на секунду отложим это и представим, о чем участники рынка думали, когда цена подходила к уровню свинг-лоу.

Мы рассмотрим четыре группы трейдеров. Трейдеры без открытых позиций, но настроенные по-медвежьи. Трейдеры без открытых позиций, но настроенные по-бычьи. Трейдеры, которые уже находятся в покупках. И трейдеры, которые уже находятся в продажах! Охватим весь спектр.

Начнем с первой группы – те, кто не в рынке, но настроен по-медвежьи. Весьма вероятно, что подход цены к уровню свинг-лоу побудит их осуществить вход. Предыдущий свинг (кружок) они, вероятно, будут использовать как отправную точку для принятия решений. Частные трейдеры будут оценивать ту скорость, с какой цена приближается к этой отметке. Волатильность была довольно велика, что могло побудить их сделать вход – они видят, как рынок падает вниз, и их охватывает старое как мир чувство «черт, если бы я только перед этим продал!..». А рынок все приближается к свинг-лоу… И они думают, что быстрый рынок может совершить пробой уровня, что спровоцирует еще большее движение. И потому принимают решение войти в рынок.

Если взглянуть на вторую группу, на тех, кто пока на заборе, но настроен по-бычьи – как считаете, будут они закупаться? Наверняка сейчас кто-то подумал, что «да, я бы закупился». Но на самом деле, в данном случае так посчитает не так уж много народу. Потому что чем ближе цена подходит к уровню, тем больше вероятность, что они подумают «да ну нафиг, нужно быть сумасшедшим, чтобы покупать тут! Никогда не пытайтесь поймать падающий нож! Посмотрите на скорость движения, рынок обрушивается вниз, если пробьет свинг-лоу – спровоцирует большое движение, не буду покупать! Я за тренд, а не против него!».

Теперь третья группа – те, кто уже в покупках. Может, они закупились на отметке чуть повыше, где наблюдается уровень поддержки-сопротивления, который к тому же находится выше уровня свинг-лоу. И если рынок пойдет вниз – как вы думаете, на какой отметке будут располагаться их стоп-лоссы? Под уровнем свинг-лоу! Естественно, прямо под ним, на пункт пониже!

И, наконец, те, кто уже в продажах. Вот тут начинается действительно интересное! Потому что ничто так не убеждает людей, у которых есть план, сменить его, как высоковолатильное движение. Трейдеры наверняка продавали прямо под уровнем поддержки чуть повыше свинг-лоу. Когда они видят, что рынок прямо-таки несется в сторону их тейк-профита, они начинают отодвигать его! Только для того, чтобы потом обнаружить, что рынок развернулся и ушел от них прямо на том уровне, на котором они и планировали закрываться с прибылью… Ясно? Обычная жадность. Но жадность эта спровоцирована характером движения рынка.

Сейчас прокомментирую мнение, высказанное ранее в чате. Вы, наверное, думаете: «Да, окей, концепт понятен, был пробит свинг-лоу, свеча закрылась сверху. Но цена не могла активировать много стопов, не так ли? Ведь не было никакой шпильки вниз». Да, шпильки не было, но я обнаружил, что ложный пробой даже в один пункт уже высокоэффективен! Не обязательно, чтобы пробой был большим. Если он заходит в зону под уровнем далеко – это уже приятный бонус. Но эту конкретную сделку я бы не стал списывать со счетов. Потому что трейдеры – не важно, любители или профессионалы – будут действовать даже на отметке всего в один пункт ниже уровня. Взглянем на объемы!

Эту картинку я выкладывал в твиттер. Вот, что произошло под уровнем лоу. Знаю, мелко, разобрать тяжело, но на отметке в один пункт под уровнем свинг-лоу было активировано ордеров на 500 лотов. Причем 100 лотов было активировано одним ордером! Вряд ли это был частный трейдер, торгующий из своей спальни. Не могу утверждать, что это был вход какой-то крупной фирмы, но объемы приличные! Весьма крупный парень совершил вход всего на один пункт ниже уровня. Мне часто говорят: «Да ну, кто-то и правда входит на пункт ниже уровня? Да ладно, иди дури кого-нибудь другого». Но ведь они и правда входят! Конечно же, они входят.

Так что вот на что я смотрю в своей торговле. На зоны, на скорость и направление движения цены, на структуру рынка. Но хочу добавить в дополнение ко всей этой истории с волатильностью еще кое-что, что, по-моему, как раз самое интересное. Все эти описанные мной мнения разных групп трейдеров будут совершенно иными, если цена будет спускаться вниз медленно! Не буду проходить по всем четырем группам снова, но, если мы быстренько взглянем на бычью сторону рынка… Мы говорили, что ребята, настроенные на покупки, но не находящиеся в рынке, вероятнее всего, испугаются и не будут входить, ведь они видят, как рынок обрушивается. Я видел это много раз – когда рынок опускается слишком быстро, трейдеры передумывают входить. Они думают – лучше посижу, посмотрю, как дальше дело пойдет. Рынок рисует параболу, и они думают – черт, надо было покупать. Но если рынок спускается медленно, то они, вероятно, все-таки войдут! Особенно новички, потому что они часто путают недостаток импульса с недостатком уверенности продавцов. И решают влезть против них. Так что они будут думать: «Рынок спускается, но силы особенной не наблюдается, так что, вероятно, уровень пробит не будет». То есть получается, что мы имеем один и тот же уровень, но совершенно разные мнения в зависимости от того, резкое наблюдается движение или плавное. Часто трейдеры избегают покупок, когда цена несется вниз, но закупаются, если цена вниз дрейфует.

Парень, с которым я работал в проп-трейдерской фирме (он зарабатывал бешеные деньги), называл это «дрейфом смерти». Это когда цена по чуть-чуть дрейфует в сторону уровня, а он ее не удерживает, она спускается еще чуть-чуть пониже, и вы снова покупаете. Рынок снижается еще чуточку – и вы опять покупаете… И снова, и снова. Оглянуться не успеете – а вам конец! Так что я очень быстро усвоил факт… Это как раз один из тех фактов, которые я усвоил довольно быстро. Шансы на отскок от уровня растут, если рынок атакует уровень в агрессивной манере. Что совершенно противоположно тому, что люди ожидают подсознательно! Но вы можете проверить это на практике. Тут, конечно, важно учитывать контекст. Если рынок дрейфует в азиатскую торговую сессию, то это обусловлено, вероятно, низкой ликвидностью, свойственной этому времени суток. Но если это открытие Франкфурта или США, а рынок дрейфует в сторону уровня – обычно шансы склоняются к тому, что уровень будет пробит. В случае, если цена движется почти вертикально – все наоборот!

Всегда будьте готовы… Ко всему!

Обсуждая рынки, думаю, даже не стоит говорить, что у вас просто обязан быть торговый план, охватывающий все варианты развития событий. Свой план я показывал на вебинарах уже бесчисленное количество раз, но для тех, кто никогда его не видел… У меня два типа плана – записанный, который охватывает буквально все аспекты моей торговли, включая мани менеджмент, риск менеджмент, ежедневный распорядок… Здоровенный документ! А то, что вы видите на экране – мой визуальный план.

(извиняюсь за качество - так в оригинале)

Это – схема всего, что я делаю. Я уже не смотрю на нее на ежедневной основе, потому что выучил наизусть. Но она охватывает все варианты развития событий. К примеру, когда цена подходит к уровню – насколько он силен? Нужно учесть несколько пунктов, обуславливающих его силу. И у меня подготовлены варианты действий в зависимости от того, насколько сильным уровень окажется. Что я буду делать, если он слабый? Что я буду делать, если он сильный? Не буду описывать сейчас весь свой план, потому что на это уйдет куча времени. Но в нем учтено все – где я буду располагать стоп-лоссы… Что я буду делать перед открытием ордера – есть ли у меня другие открытые? И так далее, и тому подобное. Я стараюсь быть готовым к любому варианту развития событий, каким только рынок может в меня запустить.

Но, знаете, иметь план – это одно дело, а вот придерживаться его... Вот где многие трейдеры терпят крах! Наверняка, у вас в жизни случался период, когда вы прыгали от одной стратегии к другой. Какая-то система приносит вам несколько убыточных сделок, вы бежите с корабля и переходите к совершенно иному стилю торговли. Как правило - это плохая идея! Потому что у систем или стратегий время от времени случаются убыточные периоды. Если у вас есть какой-то план, не нужно его менять целиком только потому, что выдались тяжелые времена. Могу вам честно сказать, за всю свою карьеру я видел только одного трейдера, который делал деньги каждый день, каждую неделю, каждый месяц и каждый год. И это – не я (смеется)! Только один парень. Он работал в проп-фирме. У каждого другого профессионального трейдера, которого я видел, часто случались убыточные дни, убыточные недели, убыточные месяцы и да - иногда даже убыточные кварталы. Это нормально! Если кто-то говорит вам, что вы можете зарабатывать каждый день или каждую неделю – он ******. Простите, извиняюсь, что использую такое грубое выражение! Но правда же. Вам что-то пытаются продать! Нельзя так просто взять и начать забирать с рынка деньги каждый божий день. Вам, возможно, удастся проделывать это несколько месяцев подряд, но рано или поздно наступят нелегкие времена! Так что, когда вы начинаете торговать по стратегии, вы не можете сказать наверняка, какой сейчас период – удачный или неудачный. Не стоит сразу бежать с корабля! Может, нужно снизить риски, может, даже перейти на демо, но не нужно перепрыгивать с одной системы на другую.

Но есть кое-что похуже, чем бесконечная смена стратегий, и я частенько с этим сталкиваюсь! Это – вмешательство в ее работу, пусть даже совсем на чуточку. Это часто происходит из-за «эффекта недавнего». К примеру, трейдер покупает на уровне, а цена пробивает его и выносит стопы. И такое происходит, к примеру, три раза подряд. И трейдер говорит: «Знаете, что? Я больше не буду покупать на таком уровне. Я буду ждать подтверждения в виде свечного паттерна». То есть чуточку изменяет свой подход. Я постоянно на это натыкаюсь, и, наверное, многим из вас это тоже знакомо – люди совершают небольшие подстройки, беря за их основу всего лишь несколько последних трейдов. Это большая, большая проблема!

Может, выглядит это не так уж и плохо, более того, может показаться, это вписывается в концепт обучения, адаптации. Но это плохо потому, что когда вы добавляете эти рандомные переменные в свою торговую стратегию, то становится очень сложно (если вообще возможно) определить, что работает, а что нет. Потому что вы не успеваете накопить достаточно данных, торгуя по одному комплекту правил, а постоянно прыгаете от одного к другому. И будет очень сложно понять, глядя на торговый журнал, что из вашего подхода работает, а что нет. Это одна из тех сложностей, которые замедляют процесс обучения и вызывают неудовлетворенность.

В предыдущих вебинарах я подчеркивал важность не только масштабного торгового плана, но и плана на день. Опишу это вкратце, потому что рассказывал об этом уже не раз, можете посмотреть предыдущие видео на youtube.

Вот такие бумажки нам раздавали в проп-фирме. Я их уже не раз показывал, потому что они невероятно полезны! Стоит сделать сейчас скриншот. Ну, или напишите позже мне на почту, я пришлю вам копию. Заполняйте значения ежедневно перед торговой сессией. Это – план на день. Сверху у нас колонка фундаментального анализа – не оставляйте ее пустой, запишите гребаные данные! Меня просто тошнит от людей, которые говорят: «Ох, я забыл, что сегодня выходят данные по ВВП Великобритании!» или «Ох, черт, сегодня FOMC! Если бы я знал, не торговал бы евродоллар!». Хватит так себя вести! Эти данные окажут на рынок влияние. Запишите, что выходит, когда выходит, что, скорее всего, произойдет. Так вы сможете принять взвешенное решение! Даже если вы не учитываете новости в своей торговле, вам точно стоит быть в курсе, когда произойдет всплеск волатильности! Я твержу об этом по несколько раз в неделю, но все равно мне кто-нибудь присылает сообщение, что его выбило по стопам, потому что он забыл про выход новостей. Так что, ну… Просто будьте в курсе таких вещей!

Дальше у нас – технический анализ. Где располагаются ключевые уровни? Люди всегда мне говорят, что если они заполняют план в начале дня, а потом в конце возвращаются его проверить, то видят, что те уровни, которые они вписали утром, сработали! Но по факту обычно происходит такая жуткая ситуация… Человек записывает с утра уровни: «Купить бунды (ставки по 10-летним облигациям Германии) на 150.20, продать бунды на 150.115, купить бунды, если будет ложный прорыв вниз уровня последнего свинг-лоу». И ты в конце дня смотришь на его план и говоришь: «Ого, все, что ты написал с утра, Джон, сработало, отличный торговый день, дружище!». А он отвечает: «Не, я в заднице». И вы такой: «Погоди, как это? Рынок отработал точно так, как ты записал с утра!». А он говорит: «Да, но я не сделал ничего из записанного! Я собирался купить бунд на 150.20, но он двигался в канале, а потом сделал прорыв вверх, и я решил не закупаться». В общем, выходит, что толку от плана не было, потому что ему не следовали. И день закрылся в просадке. Так что в своем трейдинге я следую правилу, которое рекомендую ввести всем. Утром перед началом торговой сессии я вписываю все ключевые уровни и придерживаюсь их. Не сработают – так не сработают!

Я думаю, очень важно записывать свои ожидания по поводу того, как себя будет вести рынок. А позже отмечать, что произошло на самом деле. Потому что так вы сможете определить, насколько хорошо вам удается читать рынок. Иногда я говорю парням – сегодня я не торгую. Почему? Потому что мне не нравится, как рынок двигается последние пару дней. Они могут подумать, что я просто отторговал их в убыток, но нет, я мог даже не торговать! Мне просто не нравится, как он двигается. В проп-фирме в меня вбили, что нужно записывать свои ожидания по поводу грядущей торговой сессии, не важно, открываешь ты позиции или нет. И если рынок делает не то, что я от него жду, значит, я неверно его читаю, а если я неверно его читаю, значит, что-то не то! Так что с помощью такой техники вы научитесь ощущать, насколько хорошо рынок себя ведет. И не придется терять деньги, чтобы понять, что рынок сейчас не в лучшем состоянии! Вот что я обнаружил.

Последний пункт в листе – самый важный. В конце каждого дня нужно записать, что вы за сегодня усвоили. «If you don’t learn – you won’t earn» (если вы не учитесь – вы не заработаете). Ого, неожиданная рифма (смеется)! Но звучит неплохо. И это правда! Как трейдеру, вам необходимо учиться каждый день! Опять же, в убыточных трейдерах я часто вижу такую черту – в конце рабочего дня они просто ноют. Описывают все, что у них не сработало за сегодня. Но вы никогда не услышите, чтобы они говорили: «Я сделаю так, чтобы не совершить эту ошибку завтра». Это – признак очень хорошего трейдера. Они действительно смотрят, что сделали за день, и учатся.

Найдите оружие. Забаррикадируйте окна

Так. Если на вас нападут зомби, что будет первой вашей заботой? Найти оружие, забаррикадировать окна и приготовиться надирать задницы. Когда вы начинаете торговать – все должно быть организованно. Тут мне сказать особо нечего, все довольно просто, но несколько моментов все-таки подчеркну.

Во-первых, торгуйте у хорошего брокера, окей? Пожалуйста, не пытайтесь заниматься скальпингом на бундах со спредом в три пункта. С таким поведением мне тоже приходится частенько сталкиваться. Это же рецепт катастрофы! Если у брокера наблюдаются постоянные обрывы связи – смените его уже, наконец! Брокер – это ваш союзник, это средство для достижения цели. Хорошее исполнение – ключевой фактор этой игры. Постоянно слышу, как люди жалуются, что на выходе FOMC у брокера случился обрыв связи. Приятного тут мало, верно? В этой игре вы просто обязаны использовать лучшие инструменты из доступных. И то, что вы используете, используйте эффективно.

Я знаю, не все из вас любят твиттер, многие думают, что это лишний шум. Я использую твиттер очень активно! И у каждого трейдера из проп-фирмы, где я работал, был отдельный монитор, отведенный под твиттер. Он отлично подходит для того, чтобы оценить настроения на рынке. Отличный инструмент! Но он тоже должен быть организован. Если вы используете всего одну колонку, а все ваши 800 подписок активно жаждут вашего внимания, каким образом вы рассчитываете получить из этого хоть какие-то полезные данные? Организуйте свои потоки информации! Чтобы вы могли видеть то, что хотите и когда хотите. У меня в TweetDeck пять колонок – новости, трейдеры, аналитики, брокеры и софт. Для друзей и семьи у меня отдельная колонка, которую можно увидеть, если проскроллить вправо. Я сделал так, потому что когда выходят новости, я хочу видеть именно новости, а не твит с котиком от ребенка моего троюродного родственника. Я хочу видеть новости, я хочу видеть, как двигается рынок! Для этого нужны правильные подписки. Это – просто еще один инструмент, который стоит держать в порядке, если вы используете его для трейдинга. Но в этой игре ваше главное оружие… И я знаю, это – премерзкое клише… Но ваше главное оружие – это вы сами. В чем вы хороши, в чем вы плохи? Что подводит нас к следующей теме.

Первыми сожрут толстяков. Держите себя в форме!

Да, толстяков сожрут первыми! Так что держите себя в форме. Если вы не работаете над собой – над собой работает кто-то другой. Эти люди выживут. Они победят вас. Сейчас на вебинаре онлайн сотня людей. Если вся эта сотня будет следовать всему, что я говорю, и я лично буду наставлять каждого… Хоть вы и будете в одном лагере, весьма вероятно, только пять из вас смогут зарабатывать деньги. Может, десять, если мыслить оптимистично. Это просто факт, который я видел много, много раз. Когда я работал в проп-фирме, у меня произошло осознание… Знаете, трейдеры-новички ноют по любому поводу, например, что им не хватает денег на депозит. Ах, если бы у меня был торговый счет в десять тысяч, а не в две! Ах, если бы у меня было восемь мониторов, а не старый ноутбук! Ах, если бы у меня был хороший брокер, а не эта стремная спред-беттинговая компания! Ах, если бы я зарабатывал! Я стал бы легендой…

Позвольте вам кое-что сказать. В проп-фирме каждому предоставляется одинаковое обучение. Их учат торговать одинаково! У всех одинаковый брокер, одинаковый софт, одинаковые инструменты для открытия сделок. Одинаковый доступ к одинаковым новостным потокам. Одинаковые комиссии, одинаковый капитал, они даже получают одинаковый риск-менеджмент! Они все находятся в равных условиях. И все равно – с работой справляются только пять-десять процентов. Что доказывает, что все сводится в конце концов к трейдеру, к личности, к психологии. Никаких сюрпризов, уверен, вы не раз это слышали! Но осознал я это все-таки там, когда увидел, что все находятся в равных условиях, у всех одинаковое образование и инструменты, но все равно – кто-то не в силах добиться того, чего добиваются другие.

Вы, как трейдеры, должны задаться вопросом: а чем я лучше своего соседа? Чем вы лучше, чем Джо, Роберт, Кейт, Джеймс? Задумайтесь об этом! Мы все тут такие дружелюбные, собрались на милый полезный вебинарчик, перед началом все здороваются, спрашивают, как дела. Но это не место для того, чтобы заводить друзей! Это – не ваши друзья, это – ваши соперники! Я не сгущаю краски. Все в итоге сводится к тому, что человек рядом с вами – ваш противник. И если вы не работаете над собой, над собой работает кто-то другой. Кто-то вкладывает себя в работу, тратит часы своего времени. Что означает, что в будущем они заберут ваши деньги.

Я не буду сегодня рассказывать о торговом журнале, потому что уже говорил об этом много, много раз. Нет смысла повторять, что это – ваш сильнейший союзник. Час с журналом помогут вам больше, чем пять часов с графиками. Гарантирую это! Но все-таки покажу один инструмент, который может вам пригодиться, если вы новичок.

Делайте скриншот! Если хотите, сделайте такую таблицу в Excel, на это не уйдет много времени. Это – инструмент для обучения на своих ошибках. Потому что, знаете, обучение на своих ошибках – единственный способ достичь успеха. Заведите себе список своих трейдерских грехов! Тут в примере у нас довольно типичные: ранние выходы, поздние выходы, ранние входы, поздние входы, открытие сделок не по стратегии… Этот список бесконечен. Создайте свой список грехов и ставьте галочку в ячейку каждый раз, когда будете совершать ошибку. Открываете сделку не по стратегии – галочка! Конец второго дня, вы понимаете, что снова открыли сделку не по стратегии – еще одна галочка! Со временем вы заметите, что какая-то торговая ошибка встречается чаще других. Избавьтесь от этой ошибки так быстро, как только можете! Если вы достигаете десяти галочек по любой из ошибок – вам стоит остановиться. Вам, вероятно, стоит даже вообще закончить с трейдингом, выйти из игры. Потому что к десяти ошибкам даже приближаться нельзя! Десять одинаковых ошибок просто показывают, что вы бьетесь головой о кирпичную стену.

Но тут стоит добавить еще кое-что. Обнаружить проблему – это только полдела! Нужно еще и что-то с ней сделать. Хотел бы я, чтобы мне платили по пенни каждый раз, когда какой-нибудь трейдер рассказывал мне о своих слабостях! Все они в курсе своих слабостей! Но хотел бы я по два пенни за каждый раз, когда они на свои слабости плевали! Мне не пришлось бы больше торговать бунды! Я в жизни ничего не видел так часто, как трейдеров, которые сначала говорят «я знаю, где совершил ошибку», а потом повторяют ее еще десять раз.

Я недавно по этому поводу даже поругался со своей девушкой. Она торгует бунды, вообще-то, весьма успешно. Но рынок бундов пересох, и она переключилась на торговлю золотом. Она открыла сделку по нему на достойном уровне, но ее вынесло по стопу. И далее рынок начал двигаться в канале – прямо на уровне ее стопа. И менее чем через пять минут она запрыгнула обратно! И снова потеряла деньги. Рынок сдвинулся вниз и опять переключился в режим стагнации. Она зашла в третий раз – и снова потеряла деньги. В конце дня она сказала мне: «Я осознала, что наделала! Это была переторговка. Первый уровень не сработал, так что не стоило мне заходить следующие два раза». Фантастика! Кто-то осознал свою слабую сторону. Что же она сделала на следующий день? Ровно то же. Точь-в-точь. Торговала один уровень три-четыре раза, закрыла день с просадкой. Я спросил ее, если ты входишь в покупки, ставишь стоп-лосс, а рынок выносит твой стоп и стабилизируется… Какого черта ты решаешь войти опять? Она ответила: «Ну, меня выбило, конечно, но рынок замедлился и остановился, так что казалось, что сейчас он развернется. Я подумала, что это образуется новый лоу, и мне стоит вернуться в игру». Я спросил: «Факт, что рынок вошел в состояние стагнации прямо на уровне твоего стоп-лосса не доказывает ошибочность твоей торговой идеи? Ведь если бы она была верна, то и стоп бы не вынесло».

Я понимаю, некоторым нравится так торговать. Не хочу сказать, что нельзя так поступать, что нельзя снова входить, если вас выбило по стопу, а тут рынок показывает, что сейчас развернется. Я хочу сказать, что нельзя так поступать, если это неверное решение, доказанное торговыми результатами, а вы принимаете его снова и снова.

Позаботьтесь о патронах – и они позаботятся о вас

Находясь в очаге вспышки зомби-вируса, вам нужно следить за своими патронами. Это, наверное, самое ценное, что у вас есть, кроме, конечно, ног, позволяющих вам сбежать… В трейдинге патроны – это ваш капитал. Давайте минутку поговорим о перевесе! В самых базовых понятиях. Освежим память. Это – вебинар для новичков, так что давайте рассмотрим составляющие перевеса. Три элемента!

Винрейт – процент ваших прибыльных сделок. Выигрываете в семи сделках из десяти – ваш винрейт 70%, вот так просто.

Второй пункт – ваша окупаемость, соотношение прибыли к риску. Это – то, чем вы рискуете против того, сколько вы, собственно, зарабатываете, все – средние значения.

И последний элемент – частота торговли. То, сколько вы торгуете… К примеру, у нас есть два трейдера, у одного чуть-чуть ниже математическое ожидание, но очень высокая частота торговли, он торгует 15 раз в день. А другой торгует один раз в день. Трейдер, торгующий чаще, вероятно, вырвется вперед, просто потому что будет получать больше сетапов. Это не совет заниматься переторговкой, это просто математический факт.

В идеале чем выше каждый из трех элементов, тем лучше. А чем ниже каждый из них – тем выше вероятность возникновения психологических проблем. В основе большинства из них лежит факт, что по какому-то из этих трех пунктов показатели слишком низкие. Что если у вас низкий винрейт? Вы легко можете лишиться уверенности в себе. Причем низкий винрейт не равняется низкому математическому ожиданию! Но если вы, скажем, получаете прибыль в 40% сделок, то для новичка это может быть тяжело. Он может начать зацикливаться на том, чтобы оказаться правым, ну, или ему может просто не нравиться проигрывать в 60% случаев. Кроме того, низкий винрейт означает повышенную вероятность получить длинную серию убыточных сделок. Что, опять же, может очень сильно вам навредить с психологической точки зрения. Так что низкий винрейт может стать проблемой.

Проблемой может стать и низкая окупаемость. Среди новичков очень популярно стремление добиться высокого винрейта, скажем, в 90%. Я знаю трейдеров, у которых винрейт 95%! К несчастью, они зарабатывают в выигрышной сделке 2 фунта, а в проигрышной теряют 100 фунтов. Так что низкая окупаемость тоже может навредить вашей психологии, ведь хоть вы и будете выигрывать в большинстве случаев, когда вы будете получать убыток, он будет огромным. Один убыток перечеркнет сразу много ваших прибыльных сделок.

И, наконец, частота торговли. Трейдеры по самой своей природе стремятся часто торговать. И самый сложный элемент для освоения – терпение, умение стоять в сторонке. Чем выше у вас частота сделок, тем проще это сделать. Не поощряю переторговку, но давайте признаем – если у вас есть паттерн с положительным матожиданием, было бы здорово видеть по двадцать таких паттернов на дню! А не один. Очевидно же. Чем ниже ваша частота торговли, тем большим терпением вы должны обладать. И если у вас случается, к примеру, пара убыточных сделок, а частота торговли у вас низкая, то вам потребуется больше времени, чтобы выйти в плюс. Что, опять же, может плохо сказаться на психологии.

Так что вам, вероятно, стоит обратить внимание на эти три составляющие перевеса и, возможно, начать работать над улучшением одного из них. Особенно если вам никак не удается выйти в плюс. Или вы просто хотите повысить свою производительность. Потому что какой-то из них наверняка проседает и приносит вам проблемы. Неплохая отправная точка для раздумий!

Еще хочу в двух словах обсудить роль удачи в этой игре. Часто слышу, что в игре трейдинга важны только навыки. Ничто не может быть дальше от правды! Влияние удачи в трейдинге огромно. Интересный момент тут – если перевес у вас небольшой, то удача может сыграть в вашем успехе огромную роль. Новичков это может напугать! Но возьмите, к примеру, бросок монетки. Вы ожидаете, что решка будет выпадать в пятидесяти процентах случаев, особенно если череда бросков большая. Но если взять бесконечную последовательность бросков, вам может выпасть 20 орлов или решек подряд. Этому есть знаменитый пример – в 1913 году в казино Монте-Карло на рулетке 26 раз подряд выпало черное. Представьте только, сколько людей разорилось в тот день! Наверняка, шесть или семь человек просто ставили на красное без конца! И вот… Подобное не так уж часто случается, но случается же! Выигрышные и проигрышные сделки могут идти в любом порядке.

(извиняюсь за качество - так в оригинале)

Взгляните на эти кривые. Это – старый генератор линий эквити, который я нашел в интернете, насколько я знаю, он больше не поддерживается. Но он показывает довольно интересную картинку! Первые два параметра я ввел сам. Вероятность прибыли 55% - то есть вы будете получать прибыль в 55% случаев. И ваша окупаемость – 1, то есть соотношение риска к профиту 1:1. За каждый фунт, которым вы рискуете, вы можете получить фунт профита. Если игнорировать спред, все становится вполне черно-белым – вы рискуете фунтом, вы получаете фунт. Если вы выигрываете в 55% случаев – с математической точки зрения, на дистанции вы должны зарабатывать, верно?

Но взгляните на значение «100». У нас тут нарисовано 100 линий эквити! И большинство из них находится в профите. Как мы и думали, ведь математическое ожидание у нас положительное – небольшое, но положительное. Но посмотрите на три нижние линии! Эти парни под водой, причем виной тому – чистая случайность. А тот парень, чья линия ушла вверх далеко от всех остальных – он, наверное, хохочет! У него там все в полнейшем порядке, хоть и перевес у него совсем небольшой. Вот почему удача, особенно в краткосроке, вполне себе является ключевым элементом трейдинга. Но многие это забывают.

Сейчас расскажу страшилку. Я вышел в стабильный плюс в 2007. Но до этого момента у меня были три отдельных периода, когда я зарабатывал на протяжении трех месяцев или более. В 2005 году был период, когда я зарабатывал каждый день три месяца подряд! Я думал, что все, я раскусил рынок, да я просто убил его! Тогда я и представить не мог, что до стабильного профита мне еще два года. Понятно, что я делал что-то, что работало в краткосроке, но все это закончилось хреново. Опять же, стоит учитывать такие вещи. В трейдинге распределение прибылей и убытков совершенно случайное. Вы можете обладать стратегией, в которой из десяти сделок семь прибыльных, но вы не можете знать, какой будет последовательность прибылей и убытков.

Я твитил это изображение раньше, делаем скриншоты! Тут показана вероятность получить последовательность убытков в выборке из пятидесяти сделок. Слева, в сером столбце, у нас винрейт. Выбираете значение винрейта – и дальше, справа, смотрите, у какой последовательности убыточных сделок какая вероятность произойти. К примеру, если винрейт у вас 65% (что весьма неплохо, даже хорошо), существует 50,9% шанс на то, что у вас случится четыре убыточные сделки подряд. И шансы 1 к 5, что случится пять убыточных сделок подряд.

Опять же, многие это понимают. Но между пониманием и осознанием большая разница. Вы должны знать, что существует шанс, что вы получите несколько убыточных сделок подряд. Вам нужно быть готовым! Что вы будете делать? Учитываете ли вы это в торговом плане? Урежете риски? Прекратите на время торговать? Доверитесь своему перевесу и продолжите? В этом вебинаре я не ставлю себе цель рассказать вам, что нужно делать в таких случаях. Но у вас должен быть план, чтобы не обделаться, не стать жертвой «эффекта недавнего» и не начать гнаться за своим хвостом.

Так что иногда вас все-таки могут укусить. Что происходит, когда вас кусают в мире зомби? Вы умираете…

Сохраняйте спокойствие

И в завершении всего – сохраняйте в этой игре спокойствие! Чтобы не сойти с ума (буквально), делайте регулярные перерывы, окей? Я хорошо знаю, на что способен стресс. Потому что у меня полная голова седых волос и давление 140 на 90, а ведь мне только стукнуло 35 (смеется). По двенадцать часов в день за рынком – иногда это сводит с ума! В течение дня делайте перерывы на упражнения. Просто невероятно, что творит тридцатиминутная пробежка в обеденный перерыв! Так вы выпустите накопившиеся стресс и энергию. Большинство ребят в проп-фирме на обед выбираются на улицу, делают упражнения, перезаряжаются, регенерируют. Делайте перерывы в торговле, чего бы это не стоило! Причем регулярные перерывы. Не забывайте про это и тогда, когда вам надерут задницу. Потому что время от времени случается, что все, что бы вы ни делали, превращается в дерьмо, и вы не можете ничего с этим поделать. Только обернуться назад и убедиться, что вы поступаете верно и не отступаете от плана. И продолжить движение. В периоды убытков я люблю делать перерывы, брать несколько выходных – думаю, это очень важно для сохранения здорового состояния ума и предотвращения тех ошибок, которые люди совершают в таких ситуациях, знаете, как это бывает, они завышают риски, зацикливаются на краткосрочных результатах, забывают, что это – долгосрочная игра…

И анализируйте свою производительность! Если вы вынесете из всего вебинара только одну мысль – пусть это будет мысль о том, что нужно пообещать себе каждый день выписывать что-то, что улучшит вашу торговлю. Это может быть что-то простое, типа «я проснулся в 7:30 и пропустил сделку по евро, завтра я встану в 7:00» (смеется). Пусть это будет что-то простое! Но выберите что-то, что вы сделали в течение дня, и поставьте себе цель отныне делать это лучше. Может, это выглядит, как будто я противоречу своим собственным словам об «эффекте недавнего»… Я сейчас не советую вносить в ваш план большие изменения. Но, как правило, хоть что-то из того, что вы делаете в течение дня, вы можете делать лучше. И как минимум стоит найти, что это, выписать и посмотреть, сможете ли вы улучшить это. Особенно если это что-то повторяющееся, если вы регулярно записываете одно и то же, сделайте уже что-нибудь! Помните, я рассказывал о своей девушке? Определяет свои ошибки в день 1, повторяет их в день 2. Угадайте, что случилось в день 3? Я не разрешил ей торговать! С тех пор она и не торговала.

Спасибо

Вот все, что я хотел рассказать. Думаю, отчасти этот вебинар выдался довольно депрессивным, ведь некоторые темы новичкам могут показаться слишком негативными. Но вы должны осознать, что это невероятно, невероятно сложная игра! Еще раз, спасибо большое, что пришли! Давно уже хотел провести этот вебинар, попытаться привнести в эту игру немножко реалий. Я был бы счастлив, если бы кто-то рассказал мне обо всем этом, когда я сам начинал. Чтобы объяснил, насколько это сложно. Не обещал бы мне весь мир, а сказал, что я, вероятно, не справлюсь. Много стресса, много давления... Хоть вы и можете сделать состояние, свой кусок плоти рынок от вас откусит. Всему есть цена, и цена достижения успеха в этой игре – не ваш торговый депозит, не те деньги, что вы, возможно, потратили на наставника или на курс. Цена игры не всегда выражается в деньгах! Это может быть время, это может быть здоровье, это могут быть ваши отношения, и я сейчас не сгущаю краски. Я знаю многих, кому пришлось с этим столкнуться. Может, вам стоит подумать об этом. В любом случае, спасибо, что пришли, и тебе, Антон, спасибо, всегда рад тебя видеть! Надеюсь, ты не взорвешься на своей ракете. Надеюсь, увидимся на следующей неделе.

Переведено специально

для TradeLikeaPro.ru

Изменено 3 декабря, 2018 пользователем Pavel888

[ju.vskv]

Статья отличная, полная парадоксов =d> Спасибо за перевод! Особенно понравился заголовок статьи, так деликатно "..следует знать.." взамен наглого "должны! знать!".

[Designerr]

Хороший вебинар и хорошая статья M/
Рассмотрен ряд наиважнейших психологических и вероятностных моментов.
Картинки правда оставляют желать лучшего. Но видимо это скрины из видео.

---

О роли удачи и неудачи, т.е. о роли случайности в трейдинге он все правильно сказал. Об этом полезно знать любому трейдеру. Конечно, если у вас 80-90% прибыльных сделок, да еще при соотношении стопа к профиту 1:3-1:5, то вас это должно интересовать в меньшей степени, но реалии рынка таковы, что трейдеру надо радоваться даже наличию перевеса в несколько процентов в свою сторону.

Вот тут и раскрывается во всей красе теория вероятности.

В качестве наглядной иллюстрации распределения этой самой вероятности покажу пару примеров, сгенерированных на генераторе случайных эквити, аналогичном тому, что представлен в статье.


В первом примере рассмотрим ситуацию, когда у нас нет какого либо преимущества в торговле.
Т.е. у нас 50% прибыльных и 50% убыточных сделок. Соотношение стопа к тейку 1:1. Риск на сделку - 1%. Спред и комиссии не учитываются. Чистое подбрасывание монетки. Интуиция и здравый смысл говорят нам о том, что в этом случае мы не сможем ни заработать ни потерять, т.е. баланс счета должен оставаться в районе 100.

Ок, генерируем 50 различных эквити, которые составляются из последовательностей сделок, исход каждой из которых случаен, но подчиняется заданному нами мат. ожиданию.
Наш начальный баланс равен 100$. Количество сделок - 500. По оси X отображаются сделки, по оси Y достигнутое эквити.



Как видим, полученный результат не совсем соответствует нашим изначальным ожиданиям о том, что при таком количестве прибыльных и убыточных сделок мы ничего не заработаем и ничего не потеряем. Кому-то из 50 условных "трейдеров" весьма "повезло". Кто-то даже 100% прибыли умудрился получить. Отличный повод начать считать себя мега-гуру, повелителем рынка :d Кому-то "повезло" меньше. А какой-то откровенный "лузер" ушел в 50% просадку. И все это многообразие стало следствием рандомного подбрасывания монетки, без какого либо положительного мат. ожидания. И только черная линия, являющаяся медианой, или средним значением всех 50 эквити показывает нам то, чего мы собственно и ожидали - примерно равна начальному балансу в 100$.


Так в чем же собственно дело, можете спросить вы. А дело в том, что согласно теории вероятности, математически наш баланс будет стремиться к 100$ лишь при количестве сделок, стремящемся к бесконечности, т.е. если рассматривать эту ситуацию теоретически и в вакууме :d Но на практике, на конечных, предельных участках, он может стремиться туда и через +100% и через +150% и через -100% от изначального баланса и при этом совершенно случайно. В этом случае в дело вступает одна из предельных теорем, или закон арксинуса, согласно которому на ограниченном участке, вы с большей вероятностью что либо заработаете или потеряете, чем останетесь при своих изначальных 100$. Т.е. в итоге мы имеем довольно неоднородное распределение вероятности.


В качестве второго примера рассмотрим ситуацию аналогичную первой, но у нас уже будет 55% прибыльных сделок и 45% убыточных. Т.е. мы будем обладать положительным мат. ожиданием, с преимуществом в 5% на нашей стороне.



Конечно, в этом случае у нас уже значительно меньшее количество наших условных "трейдеров" находится в минусовой зоне эквити. Положительное мат. ожидание делает свое дело. Но согласно закона арксинуса и в виду неоднородности распределения вероятности и в этом случае мы так же видим весьма богатое "разнообразие" при казалось бы одном и том же, фиксированном, мат. ожидании для всех полученных нами эквити. Опять кому-то "повезло" в виде 150% прибыли, а кто-то плетется в лузерах с 30% просадкой и никак не может выбраться даже в ноль и это все при одинаковом, положительном мат. ожидании.


Это очень сильная вещь. И ее надо знать, понимать и осознавать. Что несмотря даже на то, что у вас есть положительное мат. ожидание и то, что теоретически оно вас рано или поздно "вытянет" в плюс, вы абсолютно не застрахованы от довольно длительных просадок и топтания на месте просто потому, что вам случайно "нипавезло". И ваша положительная вероятность распределилась присквернейшим для вас образом. Точно так же, как и понимать, что если вы получили некую прибыль за какой-то ограниченный период, это еще не говорит о наличии какого либо положительного мат. ожидания, а может стать следствем удачного для вас распределения вероятности.

Причем периоды эти могут быть довольно длительные. В примерах выше, например, 500 сделок. При риске 1%.

[Bulldoser]

В 17.12.2017 в 14:50, 88 сказал:

не испытывайте иллюзий – вы сами по себе

 

В 17.12.2017 в 14:50, 88 сказал:

Еще один простой факт – мы с вами пытаемся заработать на жизнь азартными играми. Я знаю, трейдерам-новичкам не нравится эта мысль

 

В 17.12.2017 в 14:50, 88 сказал:

Те, кто зациклен на деньгах, не добивается ничего

 

В 17.12.2017 в 14:50, 88 сказал:

трейдер говорит: «Знаете, что? Я больше не буду покупать на таком уровне. Я буду ждать подтверждения в виде свечного паттерна». То есть чуточку изменяет свой подход. Я постоянно на это натыкаюсь, и, наверное, многим из вас это тоже знакомо – люди совершают небольшие подстройки, беря за их основу всего лишь несколько последних трейдов. Это большая, большая проблема!

В 17.12.2017 в 14:50, 88 сказал:

Многие из трейдеров, не сумевших добиться прибыльности, как раз так и делают – берут какой-то паттерн и упрощают его до самого маленького общего знаменателя: «Ложный пробой – это пробой вниз с закрытием вверху, буду торговать так каждый паттерн, какой только увижу». А потом ноют, что стратегия не очень хорошо работает. Как же ей хорошо работать, когда вы торгуете паттерн каждый божий раз? Нужно учитывать структуру

 

В 17.12.2017 в 14:50, 88 сказал:

называл это «дрейфом смерти». Это когда цена по чуть-чуть дрейфует в сторону уровня, а он ее не удерживает, она спускается еще чуть-чуть пониже, и вы снова покупаете. Рынок снижается еще чуточку – и вы опять покупаете… И снова, и снова. Оглянуться не успеете – а вам конец!

 

В 17.12.2017 в 14:50, 88 сказал:

Шансы на отскок от уровня растут, если рынок атакует уровень в агрессивной манере. Что совершенно противоположно тому, что люди ожидают подсознательно

 

В 17.12.2017 в 14:50, 88 сказал:

у вас просто обязан быть торговый план, охватывающий все варианты развития событий

 

В 17.12.2017 в 14:50, 88 сказал:

Но это плохо потому, что когда вы добавляете эти рандомные переменные в свою торговую стратегию, то становится очень сложно (если вообще возможно) определить, что работает, а что нет. Потому что вы не успеваете накопить достаточно данных, торгуя по одному комплекту правил, а постоянно прыгаете от одного к другому. И будет очень сложно понять, глядя на торговый журнал, что из вашего подхода работает, а что нет. Это одна из тех сложностей, которые замедляют процесс обучения и вызывают неудовлетворенность

 

В 17.12.2017 в 14:50, 88 сказал:

смотришь на его план и говоришь: «Ого, все, что ты написал с утра, Джон, сработало, отличный торговый день, дружище!». А он отвечает: «Не, я в заднице». И вы такой: «Погоди, как это? Рынок отработал точно так, как ты записал с утра!». А он говорит: «Да, но я не сделал ничего из записанного! Я собирался купить бунд на 150.20, но он двигался в канале, а потом сделал прорыв вверх, и я решил не закупаться». В общем, выходит, что толку от плана не было, потому что ему не следовали. И день закрылся в просадке. Так что в своем трейдинге я следую правилу, которое рекомендую ввести всем. Утром перед началом торговой сессии я вписываю все ключевые уровни и придерживаюсь их. Не сработают – так не сработают

 

В 17.12.2017 в 14:50, 88 сказал:

В проп-фирме в меня вбили, что нужно записывать свои ожидания по поводу грядущей торговой сессии, не важно, открываешь ты позиции или нет. И если рынок делает не то, что я от него жду, значит, я неверно его читаю, а если я неверно его читаю, значит, что-то не то! Так что с помощью такой техники вы научитесь ощущать, насколько хорошо рынок себя ведет. И не придется терять деньги, чтобы понять, что рынок сейчас не в лучшем состоянии! Вот что я обнаружил.

 

В 17.12.2017 в 14:50, 88 сказал:

Последний пункт в листе – самый важный. В конце каждого дня нужно записать, что вы за сегодня усвоили.

 

В 17.12.2017 в 14:50, 88 сказал:

Опять же, в убыточных трейдерах я часто вижу такую черту – в конце рабочего дня они просто ноют. Описывают все, что у них не сработало за сегодня. Но вы никогда не услышите, чтобы они говорили: «Я сделаю так, чтобы не совершить эту ошибку завтра». Это – признак очень хорошего трейдера. Они действительно смотрят, что сделали за день, и учатся.

 

В 17.12.2017 в 14:50, 88 сказал:

Все в итоге сводится к тому, что человек рядом с вами – ваш противник. И если вы не работаете над собой, над собой работает кто-то другой. Кто-то вкладывает себя в работу, тратит часы своего времени. Что означает, что в будущем они заберут ваши деньги.

 

В 17.12.2017 в 14:50, 88 сказал:

Я не буду сегодня рассказывать о торговом журнале, потому что уже говорил об этом много, много раз. Нет смысла повторять, что это – ваш сильнейший союзник. Час с журналом помогут вам больше, чем пять часов с графиками. Гарантирую это!

 

[Дервиш]

2 часа назад, Bulldoser сказал:

 

В 17.12.2017 в 08:50, 88 сказал:

Те, кто зациклен на деньгах, не добивается ничего

 

чушь, брехня