От страха к уверенности: выбираем стратегию, подходящую вашей устойчивости к риску

Здравствуйте, коллеги трейдеры!

Важная тема для трейдеров – толерантность к риску на рынке Форекс. Толерантность к риску – это допустимый уровень убытка торговой системы, на который сознательно идет трейдер, рассчитывая на потенциальную прибыль. Оценка собственной толерантности к риску является важным этапом в развитии трейдера, поскольку это позволяет определить стратегию, подходящую именно вам. Статья также рассматривает различные факторы, влияющие на толерантность к риску, и дает рекомендации по определению собственного болевого порога потерь.

Первый вопрос, которым задаются трейдеры после изучения теории рынка Форекс – это поиск стратегии. Большинство новичков интересуются внутридневной торговлей, разгоном депозита, скальпингом на таймфреймах M1–M15. Однако теория торговли рекомендует проводить анализ и строить стратегии на более высоких таймфреймах. Они сглаживают шум колебаний валют и случайные микротренды, которые присутствуют на минутных и часовых свечах.

Внутридневная торговля привлекательна тем, что дает возможность получения ежедневной прибыли, но на практике трейдеры чаще всего теряют свой депозит. Эмоции, психология и дисциплина – это первое, что называется в качестве причин потери счета.

В реальности основная причина кроется в толерантности трейдера к риску. Понимание собственной терпимости к убыткам позволяет новичкам избежать потери депозита.

Толерантность к риску может стать ключом к успешной торговле на рынке Форекс и для профессионального трейдера. Смена стратегии на менее рискованную способна снять значительную эмоциональную нагрузку, дать больше времени на анализ и в конечном счете максимизировать прибыль.

Что такое толерантность трейдера к риску?

Толерантность к риску – это допустимый общий уровень убытка торговой системы, на который сознательно идет трейдер, рассчитывая на потенциальную прибыль. Величина просадки счета напрямую влияет на торговые решения и результаты.

Выбрав «неправильную» стратегию, трейдер с низкой толерантностью не сможет следовать ее правилам при всех стараниях соблюдать дисциплину. После серии убыточных сделок ордера будут закрываться с минимальной прибылью, любая временная просадка заставит сомневаться в торговых решениях и т. д.

Подготовленный к риску трейдер, который не сомневается в потенциале прибыли стратегии или даже знает о неизбежности слива депозита когда-нибудь в процессе торгов, выдерживает аномальные просадки.  

Фактически, это портрет всех торгующих по системе Мартингейл. Многолетний опыт и проведенные тесты, а также выбор инструментов дают им четкое понимание «ожидаемых минусов». Рост убытков они воспринимают как шанс увеличить торговый лот и получить более высокую прибыль на откате. С другой стороны, адекватный пользователь стратегии Мартингейл понимает, что может «поймать» долгосрочный контртренд, который приведет к сливу депозита.

Как определить собственную толерантность к риску на рынке Форекс?

Трейдер должен понимать, что не существует универсального подхода к определению допустимого риска, поскольку это сугубо личное решение, которое может к тому же меняться по ряду различных причин. На толерантность влияют уровень финансов, знаний, личных обстоятельств, жадность, алчность, успех и торговые неудачи.

Долгосрочный положительный результат способен заставить трейдера забыть, что стратегии «сливают» со временем из-за смены тренда и волатильности. Иногда сложно заставить себя оптимизировать когда-то прибыльный алгоритм, проще поверить, что текущий убыток скоро сменится профитом или наоборот. Большие потери заставляют трейдера торговать с высоким риском в надежде «отбить» депозит.

Новичку вообще невозможно понять собственный «болевой порог» потерь. Безусловно, есть масса тестов на страницах сайта TradeLikeaPro и других специализированных ресурсах, помогающих в этом вопросе. Ссылки на них можно найти в конце статьи.

Однако существует набор начальных шагов и общих рекомендаций, которые помогут в определении толерантности к риску. Почему их стоит придерживаться? Чтобы не потерять депозит, избавить себя от излишних эмоциональных переживаний.

1.       Оцените собственное финансовое положение

Трейдер должен определиться, какие доходы он рассчитывает получить, торгуя на Форекс. Сколько средств ему можно потратить на первый депозит? Будет ли дополнительная попытка внести депозит после слива и какого размера? Как это отразится на личном финансовом положении?

Мысли о запасном плане и довнесении средств могут увеличить толерантность к риску. Этот фактор должен быть учтен трейдером путем уменьшения первоначальной суммы инвестиций.

Первый депозит, как правило, полностью теряется новичками, но они не представляют рисков почти 100%-ой вероятности потерь. Поэтому самый первый взнос на Форекс всегда завышен по  размеру.

 2.       Определитесь заранее с размером будущего заработка

Сколько прибыли трейдер ждет от вложенного депозита? Если трейдер рассчитывает удвоить и утроить инвестиции за короткий период, то ему не избежать больших просадок.

На первый план всегда должна выходить толерантность к риску. Новичок должен быть готов к потере половины депозита за короткий срок. Если потери ведут к несоблюдению торговых правил, лучше не пытаться воспитывать в себе дисциплину сделок. Можно просто умерить аппетиты по предполагаемому заработку и ориентироваться на консервативный торговый подход.

 3.       Пройдите тест на оценку риска

Тесты по оценке риска определят примерную терпимость к риску. Обычно в них задаются вопросы об инвестиционных целях, временном горизонте и финансовом положении, чтобы определить ваш уровень допустимого риска. Честность в ответах поможет избежать будущих потерь и подобрать торговую систему без глубокой эмоциональной вовлеченности в убытки.

 4.       Начните с малых шагов

Вне зависимости от результатов теста и выбора стратегии, трейдер не должен спешить внести весь запланированный депозит и выбирать большие лоты. Спешка заработать средства – признак жадности, а это чувство на Форекс всегда приводит к бедности.

Инвестируйте небольшой процент отложенных на валютные спекуляции накоплений. Воспользуйтесь центовым счетом, если эта сумма мала для торгов.

Первые результаты позволят доказать или опровергнуть представления трейдера о прибыльности стратегии. По мере роста положительных сделок постепенно увеличивайте депозит, но только после оценки реакции на полученный убыток. Так трейдер поймет, какой процент просадки не влияет на принятие торговых решений, а какие потери заставляют ошибаться, нарушать правила стратегии и ведут к эмоциональному дискомфорту.

5.       Следите за результатами

Трейдеру важно понять, запомнить и оценить эмоциональную реакцию на убытки и прибыли. Можно даже записывать ее в виде оценок по какой-то относительной шкале в дневник сделок. Это поможет принять итоговое обоснованное решение о допустимом уровне риска.

Следуя этим шагам, трейдер более точно определит свою толерантность к риску, внесет необходимые изменения в мани-менеджмент или даже кардинально изменит торговую стратегию с учетом индивидуального эмоционального фона, стиля торговли и финансовых целей.

Как учесть фактор толерантности при выборе стратегии?

Трейдеру придется выбрать несколько видов стратегий, если он хочет учесть фактор терпимости к риску. На практике форекс-трейдеры выбирают лишь одну торговую систему, которую потом модифицируют «под себя». Проблема в том, что нельзя изменить скальперскую стратегию до уровня консервативной торговли с низким риском.

Чтобы учесть фактор толерантности, трейдер должен:

• Определиться со стилем торговли – тренд/контртренд, пробойные, импульсные, новостные, Мартингейл-стратегии и т. д.;
• Выбрать несколько торговых систем, работающих на разных таймфреймах, отдавая предпочтение универсальным алгоритмам;
• Проанализировать потенциальные риски и выгоды каждой стратегии на основании имеющихся данных о результативности и сопоставить потенциальные просадки с собственным уровнем допустимого риска;
• Протестировать стратегию и подтвердить ее результативность;
• Начать реальную торговлю с малого депозита, постоянно корректируя и анализируя убытки, а также собственную эмоциональную реакцию.

В идеале лучше запустить несколько стратегий, часть которых будет консервативнее выбранной базовой торговой системы. Трейдер будет вынужден так поступить, чтобы успевать следить за несколькими торговыми алгоритмами.

В результате произойдет «естественный отбор»: какая-то торговая система сольется, какая-то окажется некомфортной для пользователя, а где-то, наоборот, без особых усилий станет аккумулироваться прибыль.

Заключение

Понимание толерантности к риску является ключом к успешной торговле на рынке Форекс. Оценив свой уровень допустимого риска и разработав соответствующую ему торговую стратегию, трейдер сможет коренным образом изменить свой подход к торговле на Форекс и максимизировать прибыль.

Список ресурсов для тестирования толерантности к риску на рынке Форекс

Какой из тебя трейдер

Тест Ван Тарпа

Есть ли у вас шансы стать успешным трейдером?

Vanguard Investor Questionnaire

FinaMetrica Risk Profiling

Riskalyze

Тест на толерантность к риску форекс-трейдера:

Какова ваша главная цель в торговле?

a. Добиться долгосрочного роста капитала – 2 балла

b. Получение дохода – 1 балл

c. Спекулировать и потенциально получать прибыль от краткосрочных колебаний рынка – 3 балла

Как вы относитесь к возможности потерять деньги на рынках?

a. Я готов принять некоторую степень риска в обмен на потенциальную прибыль – 2 балла

b. Я спокойно отношусь к умеренному уровню риска, но предпочитаю избегать значительных потерь – 1 балл

c. Я избегаю риска и предпочитаю инвестиции с низким риском и низким потенциалом доходности – 0 баллов

Какую степень волатильности рынка вы можете терпеть?

a. Я спокойно отношусь к высокой степени волатильности рынка и понимаю, что она может привести к значительным прибылям или убыткам – 3 балла

b. Я готов мириться с умеренным уровнем волатильности рынка, но предпочитаю избегать экстремальных колебаний – 2 балла

c. Я предпочитаю инвестиции с минимальной волатильностью и стабильной доходностью – 1 балл

Насколько важно для вас обыграть рынок?

a. Для меня очень важно получить доходность, превосходящую рыночную – 3 балла

b. Для меня это в некоторой степени важно, но меня устраивает и среднерыночная доходность – 2 балла

c. Меня не волнует, как обыграть рынок, я предпочитаю инвестиции с постоянным и стабильным доходом – 1 балл.

Каков ваш временной горизонт для торговли?

a. Я долгосрочный инвестор и планирую удерживать свои позиции в течение нескольких лет или более – 2 балла

b. У меня умеренный временной горизонт, и я планирую держать свои позиции от нескольких месяцев до нескольких лет – 1 балл

c. Я являюсь краткосрочным трейдером и планирую удерживать свои позиции в течение нескольких дней или недель – 3 балла.

Результаты теста

Когда вы завершите тест и подсчитаете баллы, можно определить уровень толерантности к риску следующим образом:

0-5 баллов: Не склонный к риску

6-10 баллов: Умеренный риск

11-15 баллов: Высокий риск

Трейдеру без склонности к риску могут подойти позиционная торговля или трендовые стратегии на дневном таймфрейме. Трейдеру с высоким уровнем риска стоит попробовать внутридневную торговлю или скальпинг.

С уважением, Иван Петров
Tlap.com