Автор Тема: [Стратегии] Жизнь и смерть стратегии  (Прочитано 2148 раз)

Оффлайн !!NIKA!!

  • Модератор
  • Трейдер
  • *****
  • Сообщений: 467
  • Вес голоса: 13624175
  • !!NIKA!! Ключевая фигура форума!!NIKA!! Ключевая фигура форума!!NIKA!! Ключевая фигура форума!!NIKA!! Ключевая фигура форума!!NIKA!! Ключевая фигура форума!!NIKA!! Ключевая фигура форума!!NIKA!! Ключевая фигура форума!!NIKA!! Ключевая фигура форума!!NIKA!! Ключевая фигура форума!!NIKA!! Ключевая фигура форума!!NIKA!! Ключевая фигура форума!!NIKA!! Ключевая фигура форума
  • Любите то, что вы делаете
    • Share Post
  • Награды Открыто более 10 тем Торговля советниками Торгую по Price Action Торгую Ва-Банк Слежу за порядком на форуме Публикация статей и переводов на форуме Девушка-трейдер
    • Просмотр профиля
    • Награды
  • Опыт торговли: > 5 лет
  • Rating: 10844
[Стратегии] Жизнь и смерть стратегии
« : Апрель 06, 2018, 02:50:19 pm »
17

   



Иногда поучительно оглядываться на некоторые стратегии, которые когда-то процветали, а затем внезапно "заболели" хроническим заболеванием, которое в конечном итоге привело к их гибели. Это сеет в нас чувство ненадежности бэктестирования и сдерживает нашу чрезмерную уверенность, которая всегда полезна при работе на финансовых рынках.

Одним из ярких примеров является хорошо известная стратегия, которую мы назвали «покупай на гэпе». Ее суть – просто покупать на открытии 100 акций, входящих в S&P500, (+ они должны иметь самую низкую доходность) от минимумов предыдущего дня до открытия текущего дня, при условии, что доходность этих акций ниже, чем одно стандартное отклонение (последнее вычисляется как 90-дневное смещение стандартного отклонения, определяемого по ценам закрытия акции). Выходить из этих длинных позиций следует по цене закрытия дня.

Многие трейдеры знают варианты этой стратегии, я начал торговать по ней в начале 2007 года и фактически она стала частью портфеля моих первых фондов. Ниже вы можете увидеть мой график совокупного дохода в период с 01.03.2007 по 29.10.2008. Годовой прирост составлял 19%, без учета кредитного плеча. Коэффициент Шарпа составлял 1.4, а максимальная просадка всего 4%. Обратите внимание, что 15.09.2008 обанкротился банк “Lehman Brothers”. Это была долгосрочная стратегия, ее производительность нас впечатляла в сентябре-октябре 2008 года, мы были окрылены успехом.



Теперь посмотрим, что произошло после этого счастливого периода.



29 октября 2008-го оказалась роковой датой. Годовой прирост составил -6%.

Я видел, как некоторые стратегии в корне меняют  свое поведение на противоположное: низкая производительность до 2009 года, после чего ТС демонстрировала выдающиеся результаты. Связано ли это с финансовым кризисом, с появлением высокочастотной торговли, со снижением объемов на фондовом рынке? Это решать финансовым экономистам. Единственный урок, который я извлек из этого и других примеров заключается в том, что когда стратегия в течение некоторого времени находится в упадке - она редко оживает. Лучший способ действовать – это быстро забыть о ней.



Эрни Чан
Переведено специально для TradeLikeaPro.ru


Linkback: http://tlap.com/forum/v-pomoshch-treyderu/4/strategii-zhizn-i-smert-strategii/17872/
« Последнее редактирование: Май 11, 2018, 04:05:04 pm от Pavel888 »

Trade Like A Pro

[Стратегии] Жизнь и смерть стратегии
« : Апрель 06, 2018, 02:50:19 pm »

Оффлайн Мерлин

  • Live trader
  • Глобальный модератор
  • Финансовый махинатор
  • *****
  • Сообщений: 1831
  • Вес голоса: 16162282
  • Мерлин Ключевая фигура форумаМерлин Ключевая фигура форумаМерлин Ключевая фигура форумаМерлин Ключевая фигура форумаМерлин Ключевая фигура форумаМерлин Ключевая фигура форумаМерлин Ключевая фигура форумаМерлин Ключевая фигура форумаМерлин Ключевая фигура форумаМерлин Ключевая фигура форумаМерлин Ключевая фигура форумаМерлин Ключевая фигура форума
  • WORKAHOLIC HERMIT
    • Share Post
  • Награды Открыто более 10 тем Я здесь живу Слежу за порядком на форуме овер 1к сообщений на форуме Торговля советниками
    • Просмотр профиля
    • Награды
  • Опыт торговли: > 5 лет
  • Rating: 6260
[Стратегии] Жизнь и смерть стратегии
« Ответ #1 : Сентябрь 19, 2018, 02:29:08 am »
1

(click to show/hide)
Это не интерпретация, а перевод на русский язык.

Trade Like A Pro

[Стратегии] Жизнь и смерть стратегии
« Ответ #1 : Сентябрь 19, 2018, 02:29:08 am »


Share via twitter

 

Форекс блог

Стратегии Индикаторы Советники Аналитика

Мы в соцсетях

Группа Вконтакте Facebook Twitter Instagram Телеграмм Одноклассники

Ссылки

Рекомендуемый брокер Инвестиции Форекс Вики Бинарные Опционы

InstaForex
forex4you-C exness D ????_????? Tickmill_small AMarkets forex4you-C